Как определить свой риск профиль
Перейти к содержимому

Как определить свой риск профиль

  • автор:

Риск-профиль инвестора

Риск-профиль инвестора — стиль поведения держателя акций, облигаций или других инструментов инвестирования, определяемый его психоэмоциональной устойчивостью, материальным благосостоянием, опытом работы, суммами, задачами и сроками вложения капитала. Чтобы не тратить зря нервы и деньги, например, на фондовом рынке или краудлендинговой площадке, стоит заранее определить собственное отношение к инвестиционным рискам.

Для справки: инвестиционный риск — вероятность того, что стоимость инвестиций снизится или не вырастет, и при продаже активов инвестор не вернет свои средства и/или не получит ожидаемый доход.

Если сказать простыми словами, то риск в инвестировании — это опасность частичной или полной потери вложенных в инвестиции денег.

Виды профилей риска инвесторов

Основными являются три вида инвестиционных риск-профилей:

  1. Агрессивный или активный

Инвестор с агрессивным риск-профилем готов инвестировать в высокорисковые инструменты в погоне за быстрой и значительной прибылью. В среднем 70-100% его инвестиционного капитала уходит на покупку криптовалют, ценных бумаг новых и перспективных, но нестабильных компаний, акций третьего эшелона. Агрессивный инвестор работает с кредитным плечом, участвует в IPO, активно спекулирует на валютной бирже.

  1. Рациональный или умеренный

Главная цель инвестирования — получение прибыли при соответствующем ее величине уровне риска. Инвестор с умеренным риск-профилем соблюдает баланс в инвестициях. 50% его активов — цифровые монеты, валютные пары, акции компаний второго эшелона, краудлендинговые займы, способные обеспечить отличный доход, но со средне-высокими рисками. Другие 50% активов — облигации федерального займа (ОФЗ), банковские депозиты и другие безопасные инструменты с низкой доходностью.

  1. Консервативный или осторожный

Инвестор с консервативным риск-профилем инвестирует деньги ради сохранения капитала и защиты его от инфляции. Основная часть его денег (не менее 75-85% портфеля инвестиций) вложена в активы с минимальным уровнем риска и малой, но гарантированной прибылью — ценные бумаги с дивидендными выплатами, облигации государств и надежных компаний, депозитные вклады и драгметаллы.

Цели определения риск-профиля

Инвестиционные риски имеют прямую взаимосвязь с доходностью активов. Чем выше потенциальная прибыль от инвестиций, тем больше опасность ее не получить.

Зная собственный риск-профиль, инвестор может подобрать те инструменты, которые соответствуют его требованиям по соотношению «доходов и рисков». Примеры:

  • При консервативном профиле, можно инвестировать деньги в облигации федерального займа, и получать прибыль в 6-7% годовых;
  • При агрессивном профиле, можно вложиться, например, в акции YNDX и другие ценные бумаги без дивидендов, курс которых в течение года возрастает и падает на десятки процентов.

Ключевые цели определения риск-профиля:

  • Формирование оптимального по уровням доходности и риска инвестиционного портфеля, активы которого соответствуют опыту, квалификации, возрасту, психоэмоциональной стабильности и другим индивидуальным чертам инвестора;
  • Осознание своего отношения к инвестиционным рискам. Даже рациональные и консервативные инвесторы иногда не отказываются от инвестиций в «агрессивные» инструменты.

Не учитывая собственный риск-профиль при подборе инструментов, инвестор может понести потери, к которым не был готов (переоценив свою склонность к риску) или получить меньший, чем он ожидал, доход.

Определение инвестиционного профиля за минуту

Определиться с собственной предрасположенностью к риску инвестор может самостоятельно. Для этого ему требуется ответить на простой вопрос — что он будет делать, если стоимость инструментов в инвестиционном портфеле упадет в течение квартала более чем на 25%? Предположим, снизится с изначальных 1 млн. рублей до 500-600 тыс. рублей и менее?

  1. На свои дополнительные или заемные деньги я приобрету еще больше просевших акций по минимальной цене, увеличив объемы портфеля.
  2. Не буду продавать активы, ожидая, что их стоимость вновь возрастет.
  3. Избавлюсь от просевших ценных бумаг и инвестирую эти средства в инструменты с меньшим уровнем риска.
  4. Продам все активы, и оформлю для освободившихся денег депозитный счет в банке.

Первый ответ характерен для агрессивных инвесторов, желающих зарабатывать даже при падениях рынка. Четвертый ответ способен дать только инвестор с консервативным риск-профилем. Второй и третий ответы указывают на рациональную и умеренную склонность к инвестиционным рискам.

Выбор активов, исходя из риск-профиля

article

При формировании структуры инвестиционного портфеля и для правильного подбора инструментов для заработка, учитывайте наши рекомендации:

  • Знания сферы инвестиций

Хорошую теоретическую базу обеспечивает прохождение специализированных тренингов и курсов по инвестициям. А также опыт работы в какой-либо финансовой области, экономическое образование.

При отсутствии знаний, инвестировать деньги по агрессивной стратегии не рекомендуется. Оптимален консервативный подход к инвестированию и простые виды активов, не требующие специализированных знаний. Например, займы краудлендинговых площадок, драгметаллы и банковские депозиты.

  • Реальный опыт работы

Значение имеет вид инструментов и продолжительность владения инвестициями. Консервативным и рациональным инвесторам, работающим только со вкладами, можно порекомендовать краудлендинговые займы, федеральные облигации, акции голубых фишек, стабильные ценные бумаги с низкой доходностью.

По мере получения практического опыта, разрешается выбирать более агрессивные варианты активов.

  • Объем свободных финансов

Инвесторы, не обремененные долгами и располагающие значительным бюджетом для инвестирования, в большей степени склонны к повышенным рискам. Вместе с тем при консервативном риск-профиле работать лишь с «опасными» инструментами им некомфортно. А только малорисковые активы в портфеле лишат их существенной доли прибыли.

В такой ситуации стоит порекомендовать умеренный и рациональный подход — разделение капитала на равные части, вложение денег в высокорисковые и малорисковые инвестиции.

Инвесторам старшего возраста советуем отказаться от повышенных рисков. При условии, что прибыль от инвестирования должна стать надбавкой к пенсионным выплатам от государства. И, напротив, инвесторам до 30-35 лет, имеющим финансовую подушку безопасности и стабильный доход в виде зарплаты, можно порекомендовать идти на риск ради значительного дохода.

При выборе срока инвестирования, учитывайте свои цели. Только агрессивная тактика инвестирования позволяет зарабатывать много и быстро. Если главная цель работы с инвестициями — защита денег от инфляции, используйте консервативный подход, но долгосрочные активы.

Пример №1: задача инвестора — формирование источника дополнительного дохода на пенсии. Инвестировать часть зарплаты в банковский депозит здесь неразумно. Процентные ставки по вкладам и темпы инфляции в РФ таковы, что вся прибыль будет к пенсии «съедена» повышением стоимости товаров. В данных условиях будет выгоднее, допустим, приобретение акций Сбербанка и других надежных компаний. Курс ценных бумаг волатильный. Но на долгом отрезке времени доход не пропадет из-за инфляции.

Пример №2: задача инвестора — накопление денег на поездку, которая должна состояться через полгода. Предсказать движение рынка акций в ближайшие 6 месяцев крайне сложно. Верным решением будет оформление краткосрочного депозитного счета или выдача нескольких «мелких» краудлендинговых займов разным компаниям.

Последствия неверного отношения к рискам

Инвестор, который не учитывает собственный риск-профиль, рано или поздно столкнется с одной из следующих проблем:

  • Принятие чрезмерных инвестиционных рисков. Распространенная ситуация: начинающий инвестор вкладывает все деньги в акции. При нормальных колебаниях рынка и просадке портфеля на 10-15%, он избавляется от активов, продавая их по сниженной стоимости — лишь бы не потерять еще больше. Агрессивные инвесторы к таким просадкам готовы и спокойно переживают «волны» падения;
  • Принятие слишком малых инвестиционных рисков. Не менее популярные обстоятельства: инвестор в возрасте 28-30 лет начинает задумываться о пенсионных накоплениях. Он инвестирует деньги в ОФЗ и депозитные вклады под 6-7% годовых. Его прибыль могла бы быть существенно больше на долгом отрезке времени, если бы часть средств он вложил в покупку ETF, краудлендинговые займы и акций. Доход инвестора оказывается значительно меньшим, чем мог бы быть.

Подытоживая: только зная собственный риск-профиль и ориентируясь на него, инвестор может избежать чрезмерного стресса, потери части или всей прибыли, выбрав инвестиции оптимального для себя вида. А значит, достичь финансовых целей без разочарования в фондовой бирже, краудлендинговой платформе или другой площадке для инвестирования.

Как определить свой риск профиль

Это отношение инвестора к риску.

Риск-профиль зависит от личности инвестора, целей и сроков инвестирования.

Зачем нужен риск-профиль?

Чтобы правильно распределить активы в своём портфеле. Отбирая инструменты в портфель, смотрите не только на потенциальную доходность, но и оценивайте риски. Даже если инвестидею вам предлагает гуру биржи, её доходность кажется вам очень привлекательной, но риски не соответствуют вашему инвестиционному профилю — не соглашайтесь. Вы должны быть одинаково готовы и к потере, и прибыли.

Какие бывают типы риск-профилей?

Консервативный. Цель инвестора — сохранить капитал и защитить его от инфляции. Инвестор готов получать доход на уровне ставки по вкладам. Он не склонен рисковать, поэтому большую часть денег, примерно 70-75%, инвестирует в облигации высоконадёжных эмитентов (государства и корпораций) и держит на банковском счете. Остальное инвестирует в акции наиболее крупных и ликвидных компаний: «голубых фишек» и ETF. В случае с акциями получает доход в виде дивидендов.

Рациональный. Инвестор готов принять незначительный риск ради потенциальной доходности. Допускает колебания стоимости капитала в кратко- и среднесрочной перспективе ради потенциального дохода. Соблюдает баланс: половину капитала инвестирует в облигации и держит на депозите, 40% и больше инвестирует в акции и ETF.

Агрессивный. Приоритет такого инвестора — максимальная доходность. Он готов инвестировать в высокорисковые инструменты: акции новых технологичных компаний, ценные бумаги развивающихся рынков, IPO. Может работать на срочном рынке и торговать с плечом — некоторые брокеры таких инвесторов называют «профессиональными» или трейдерами. Как правило, в инструменты фондового рынка они инвестирует около 80% капитала.

Разделение инвесторов на консервативных, рациональных и агрессивных — самая популярная методика, но не единственная. Например, «БКС брокер» выделяет 7 типов риск-профилей, чтобы формировать клиентам наиболее подходящий портфель: консервативный, умеренно консервативный, рациональный, умеренно агрессивный, агрессивный, сверхагрессивный, профессиональный.

Как определить свой риск-профиль?

Если вы хотите пользоваться услугами финансового советника, то в самом начале вашего сотрудничества он предложит вам заполнить небольшую анкету риск-профилирования, разработанную по стандартам Центрального банка. Некоторые брокеры размещают эти анкеты у себя на сайте.

Определить свой примерный риск-профиль можно самостоятельно. Вот что нужно иметь в виду.

Цели и срок инвестирования

Перед тем, как покупать ценные бумаги, нужно определить цели и срок инвестирования. Если вам нужно заработать много и в короткий срок (например, вы хотите купить машину за 2 месяца), используйте агрессивную стратегию. Если вам не понадобятся инвестируемые деньги ближайшие 5-10 лет, можете инвестировать в волатильные, то есть изменчивые в цене, акции. Они могут подорожать в долгосрочной перспективе и обеспечить более высокую доходность.

Обычно чем старше инвестор, тем меньше он склонен к риску. Приближение к пенсионному возрасту говорит о том, что доход от инвестиций понадобится в ближайшем будущем в качестве надбавки к пенсии — поэтому нужно присмотреться к консервативной или рациональной стратегии. И, наоборот, если вам 30 лет, у вас есть постоянный доход и финансовая подушка безопасности, вы можете рискнуть и получить доход выше.

Человек, у которого количество денег и других активов превышает количество долгов, больше склонен к риску. И наоборот, человек с небольшим количеством активов и высокими обязательствами не хочет брать на себя риск, поскольку боится оказаться неспособным платить по этим обязательствам.

Если вы планируете инвестировать больше 50% своих сбережений — значит, вы расположены к риску. Менее 10% от сбережений — скорее всего вы консерватор.

Здесь важно, сколько лет вы занимаетесь инвестированием, и в какие именно инструменты вкладывались. Если вы несколько лет держали деньги на депозите и ничего не знаете об инвестиционных инструментах — лучше начать с консервативных бумаг и набираться опыта, инвестируя в «голубые фишки» и облигации. Чем больше у вас практических навыков в инвестировании, тем к более агрессивной стратегии вы готовы — если, конечно, это не противоречит вашей общей предрасположенности к риску и вашим целям.

Знания в области инвестиций

Экономическое образование или опыт работы в финансовой сфере больше 1 года — это гарантия того, что вы разбираетесь в базовых принципах работы биржи. Здесь можно учитывать курсы и тренинги, которые вы прошли: например, курсы «Инвестиции 101» дают новичкам хорошие знания в области инвестиций. Если же вы до конца не понимаете, что такое биткоин — покупать его точно не стоит.

В анкетах риск-профилирования часто смоделированы реальные ситуации на бирже, чтобы можно было представить, как вы будете действовать в критических случаях. Прочитайте следующий вопрос из анкеты «БКС Брокер» и представьте, как бы вы действовали в этот момент.

Ваши действия, если в период снижения рынка стоимость ваших активов резко снизится. Например, в течение трех месяцев падение составит 25%, и ваши инвестиции в $100 000 станут оцениваться в $75 000.

a) Продам активы и переведу остатки на депозит;
b) Продам активы и инвестирую в менее рискованные;
c) Буду ожидать восстановления стоимости активов;
d) Воспользуюсь снижением цен и увеличу размер инвестиций.

Если вы выбрали вариант «А» — это характеризует вас как консервативного инвестора, приоритет которого не доходность, а спокойствие. Варианты «B» и «С» чаще отмечают умеренно-консервативные, рациональные и умеренно-агрессивные инвесторы, которые понимают возможные риски и психологически и финансово готовы к потерям. Заработать на падении (вариант «D») могут профессионалы и сверхагрессивные инвесторы.

1. Инвестиционный риск связан с доходностью.

2. Менее рискованными ценными бумагами считаются облигации, а самый высокий уровень риска на рынках Forex и криптовалюты.

3. Риск-профиль — это отношение инвестора к риску. Он нужен, чтобы правильно распределить активы в своём портфеле.

4. Обычно выделяют консервативный, рациональный и агрессивный типы инвестора.

5. Чтобы определить свой риск-профиль, нужно учитывать цель и сроки инвестирования, свой возраст, опыт и знания, а также сумму инвестиций и соотношение ваших активов к обязательствам. Исходя из этих данных, нужно собрать свой инвестиционный портфель и продумать стратегию.

Как вам статья?

Читайте ещё
Инвестиции в золото: консерватизм и налоги
Как вкладывать в валюту
Как накопить на пенсию
Как начать инвестировать
Приложение БКС Мир инвестиций

Инвестируйте из любой точки мира, покупайте и продавайте валюту по выгодному курсу, пользуйтесь умными подсказками и качественной аналитикой.

Отсканируйте QR-код и скачайте приложение

В рамках проведения маркетинговой акции «Двойной бонус за первые инвестиции 2.0», проводимой ООО «Компания БКС» в период с 8 февраля по 29 марта 2024 года. Подробнее с условиями акции вы можете ознакомиться по ссылке: https://cdn.bcs.ru/static/premier/2bonus_1.pdf

Данные являются биржевой информацией, обладателем (собственником) которой является ПАО Московская Биржа. Распространение, трансляция или иное предоставление биржевой информации третьим лицам возможно исключительно в порядке и на условиях, предусмотренных порядком использования биржевой информации, предоставляемой ПАО Московская Биржа.

Материалы, представленные в данном разделе, не являются индивидуальными инвестиционными рекомендациями. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном разделе, могут не подходить Вам, не соответствовать Вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, знаниям, инвестиционным целям, отношению к риску и доходности. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО «Компания БКС» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном разделе

Информация не может рассматриваться как публичная оферта, предложение или приглашение приобрести, или продать какие-либо ценные бумаги, иные финансовые инструменты, совершить с ними сделки. Информация не может рассматриваться в качестве гарантий или обещаний в будущем доходности вложений, уровня риска, размера издержек, безубыточности инвестиций. Результат инвестирования в прошлом не определяет дохода в будущем. Не является рекламой ценных бумаг. Перед принятием инвестиционного решения Инвестору необходимо самостоятельно оценить экономические риски и выгоды, налоговые, юридические, бухгалтерские последствия заключения сделки, свою готовность и возможность принять такие риски. Клиент также несет расходы на оплату брокерских и депозитарных услуг, подачи поручений по телефону, иные расходы, подлежащие оплате клиентом. Полный список тарифов ООО «Компания БКС» приведен в приложении № 11 к Регламенту оказания услуг на рынке ценных бумаг ООО «Компания БКС». Перед совершением сделок вам также необходимо ознакомиться с: уведомлением о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг; информацией о рисках клиента, связанных с совершением сделок с неполным покрытием, возникновением непокрытых позиций, временно непокрытых позиций; заявлением, раскрывающим риски, связанные с проведением операций на рынке фьючерсных контрактов, форвардных контрактов и опционов; декларацией о рисках, связанных с приобретением иностранных ценных бумаг.

ООО «Компания БКС», лицензия №154-04434-100000 от 10.01.2001 на осуществление брокерской деятельности. Выдана ФСФР. Без ограничения срока действия. 129110, Москва, Проспект Мира, 69, стр. 1, 3 подъезд.

Как связаны риск-профиль и инвестиционная стратегия

header-image

Доходность в инвестициях неразрывно связана с риском. Чем больше потенциальная доходность актива или портфеля, тем выше и потенциальные риски.

При этом у всех людей разное отношение к риску. Кто-то в стремлении к большой доходности готов рисковать и терпеть глубокие просадки портфеля, а кому-то становится не по себе даже при небольшом минусе. У таких инвесторов обычно принципиально разный подход к инвестициям, и это правильно.

Например, можно купить ОФЗ с потенциальной доходностью 8% годовых и, как правило, без лишних переживаний получать такой купон годами. Другой вариант — купить акции, которые, возможно, дадут 20% годовых, но на следующий год уйдут в просадку на 30%, а ещё на следующий цена взлетит вдвое.

Риск-профиль, то есть отношение инвестора к риску — это и психологические особенности каждого человека, и его манера поведения на рынке, особенно в моменты взлётов и падений цен. Варианты могут быть разные и находятся между двумя противоположными полюсами, назовём их.

  • Инвестор предпочитает медленное, но верное накопление капитала, сведя риски к минимуму. Для него важнее стабильность и собственное спокойствие, чем уровень дохода. Это может быть продиктовано повышенной эмоциональностью, чувствительностью к потерям, неуверенностью. Или просто житейской мудростью, особенно когда уже накоплен немалый капитал и не хочется им рисковать.
  • Инвестору важнее максимальная доходность. Он готов рисковать, чтобы попробовать обогнать рынок. В идеале он понимает, что может всё потерять, и его это не пугает. Такое отношение часто свойственно молодым инвесторам, которым ещё нечего терять или которые не сталкивались с настоящими кризисами. Действительно ли такой инвестор готов к риску, покажет первая серьёзная коррекция на рынке.

Очень многие инвесторы находятся где-то посередине между этими крайними позициями, кто-то более склонен к риску, кто-то к стабильности. Чтобы лучше разобраться с этим вопросом, спросите себя:

  • на какую доходность я рассчитываю?
  • какие риски я готов принять ради неё?
  • хорошо ли разбираюсь в финансовых инструментах? И готов ли вести портфель самостоятельно?
  • что будет, если я всё потеряю? Какой процент средств я могу потерять без критических последствий?
  • как потери отражаются на моём самочувствии?
  • риск и сложные задачи пугают меня или вдохновляют?

Кое-что прояснить может даже такой вопрос: мне комфортнее работать в найме со средней, но стабильной зарплатой, или строить свой бизнес с негарантированным результатом, но с расчётом на большой доход? Такая аналогия может быть не так уж далека от инвестиций с разным подходом.

Когда с риск-профилем разобрались, можно подобрать себе подходящую стратегию.

Риск-профиль и инвестиционные стратегии

Один из самых часто встречающихся советов, как не потерять капитал и прийти к цели: в любой непонятной ситуации придерживайтесь своей стратегии. Выработать её не так уж просто, многие приходят к подходящей стратегии не сразу.

В зависимости от риск-профиля выделяют три основные стратегии.

  1. Агрессивная — стратегия с повышенными рисками, но с расчётом на потенциальную большую доходность. Как правило, портфель состоит из акций и прочих высокорисковых активов, вплоть до инструментов срочного рынка (фьючерсы, опционы).
  2. Консервативная стратегия, наоборот, не сулит большой доходности, зато хорошо сохраняет капитал. Риски в таком портфеле низкие, а доход потенциально более стабильный. Для такого портфеля в качестве основы можно рассмотреть ОФЗ и корпоративные облигации крупных компаний.
  3. Умеренная стратегия — это что-то среднее между ними. Умеренные риски и потенциальная средняя доходность. В таком сбалансированном портфеле могут сочетаться высокорисковые и низкорисковые инструменты.

Выбор стратегии зависит не только от отношения к риску. Скорее это сочетание трёх основных факторов:

  • цель инвестиций;
  • срок (горизонт) инвестиций;
  • риск-профиль инвестора.

Учитывать нужно всё в комплексе. Более того, все эти факторы взаимозависимы, так что нужно суметь найти баланс. Более длинный горизонт может сгладить риски, а короткий их усиливает. Например, цели могут быть слишком важными, чтобы позволить себе большие риски. Риск-профиль может иметь решающее значение, а может — только вспомогательное к остальным моментам. Так тоже бывает, особенно если инвестор начинающий и пока мало понимает себя. Давайте посмотрим на примерах, как можно выбирать стратегию.

Как выбирают стратегию с учётом риск-профиля

Рассмотрим несколько ситуаций, в каждой из которых будут разные цели, сроки и отношение к риску.

Ситуация 1

Молодой начинающий инвестор, которому 23 года, копит себе на будущую пенсию. Откладывает деньги с небольшой зарплаты, рассчитывает перестать работать в 50 лет. Готов рисковать, к потерям относится легко — отчасти в силу неопытности, отчасти потому, что пока нечего терять (начального капитала нет).

Скорее всего, инвестор выберет агрессивную стратегию — например, будет активно инвестировать в акции роста, в активы перспективных отраслей, добавлять элементы трейдинга. Здесь для этого сложились все факторы:

  • длинный срок (по плану до пенсии ещё 27 лет) — это может сгладить риски просадок и дать портфелю потенциальную возможность пережить кризисы и вырасти;
  • инвестор готов рисковать ради повышенной доходности, ему это интересно и не пугает;
  • нет начального капитала, то есть пока нечего сохранять, и нет возможности много откладывать с зарплаты (с консервативной стратегией начальный капитал будет копиться слишком долго, так что с такими вводными инвесторы часто пробуют именно агрессивную стратегию).
Ситуация 2

Папа-инвестор копит на обучение ребёнка в университете. До совершеннолетия сына остаётся три года. Папа — осторожный инвестор, не желающий лишний раз рисковать. Уже есть некоторые накопления, которые он готов инвестировать, чтобы за оставшийся срок увеличить капитал до необходимого — не хватает примерно половины суммы. Готов ежемесячно вкладывать небольшую сумму.

Такой инвестор может выбрать консервативную стратегию, например, регулярную докупку ОФЗ и корпоративных облигаций крупных надёжных компаний. Плюс обязательная диверсификация. Посмотрим, почему так.

  • Срок очень короткий. Для покупки высокорисковых инструментов такой срок не подходит — акции могут уйти в коррекцию и не успеть восстановиться.
  • Отношение к риску — отрицательное: инвестор не готов и не хочет рисковать.
  • Более того, он не может себе позволить рисковать, ведь ему нужно:а) накопить именно к совершеннолетию сына, иначе семья не сможет оплатить университет — это не та цель, где можно отодвинуть сроки;
    б) не потерять уже накопленное, времени на вторую попытку не будет.

Конечно, не все ситуации столь однозначны, так что универсального рецепта не существует. Вот почему важно учитывать все факторы. Например, если инвестор готов рисковать, но не имеет желания разбираться в инвестициях и следить за рынком, то при агрессивной стратегии у него больше шансов потерять капитал, чем заработать. Но вообще стоит помнить, что даже при правильном выборе стратегии и инструментов инвестиции всегда связаны с риском.

Важно

Не стоит путать инвестиции и трейдинг. Если человек готов к риску в инвестициях, это не значит, что ему можно смело заниматься трейдингом. Трейдинг — это скорее профессия, и психология там совсем другая.

Стратегия и отношение к риску могут меняться

Риск-профиль и стратегия не являются чем-то неизменным. И дело не только в характере человека, часто всё меняется с возрастом или по мере приближения инвестора к своей цели.

Обычно чем моложе человек, тем более рискованную стратегию он может себе позволить. Ведь чем больше времени на достижение цели, тем больше времени на исправление ошибок и меньше влияние временных просадок на рынке.

Возьмём инвестора из первой ситуации в предыдущем разделе. Скорее всего, с годами его склонность к риску уменьшится — в силу возраста и опыта. Но дело не только в этом. Ближе к середине срока инвестирования он уже накопит некоторый капитал, который нужно будет не только наращивать, но и сохранять. А значит, из его портфеля исчезнут некоторые слишком рискованные активы и добавятся защитные, изменится соотношение акции/облигации.

Есть даже теория, что процент высоконадёжных инструментов (например, гособлигаций) в портфеле должен быть не меньше, чем возраст инвестора. В 25 лет — не меньше 25%, в 60 — не меньше 60%. Остальное, согласно теории, можно вложить в более рисковые активы, например, акции.

Не обязательно понимать это слишком буквально, но суть верна — чем ближе к цели, тем больше капитал нуждается в защите, чем в росте, независимо от отношения инвестора к риску. Незадолго до достижения инвестиционной цели даже самому рисковому инвестору имеет смысл перейти к максимально консервативной стратегии.

Какой у вас РИСК-ПРОФИЛЬ?

Какой у вас РИСК-ПРОФИЛЬ?

Чтобы инвестору было легче ориентироваться в первичном выборе стратегии инвестирования, существует процедура риск-профилирование. Обычно это ряд вопросов, на которые потенциальный инвестор даёт ответы, и на основании которых потом делается заключение о склонности инвестора к риску. Также инвестору представляется общая рекомендация о том, какие активы и в каком размере стоило бы включить в свой инвестиционный портфель, и соответственно какую стратегию выбрать. Результатом прохождения анкетирования является риск-профиль.

РИСК-ПРОФИЛЬ — это очень важный инструмент грамотного инвестора. Конечно, это не грааль, но всё-таки это отличная точка отсчёта, которую можно откорректировать при дальнейшем общении с потенциальным клиентом.

Составления РИСК-ПРОФИЛЯ в ФБ Август бесплатно и реализовано с помощью телеграмм бота. При его разработке использовалась методика одного из самых крупных инвестиционных банков — Merrill Lynch . В ней всего 8-9 вопросов, поэтому ответы займут 2-5 минут. Результат выводится сразу после прохождения теста, а наши менеджеры потом смогут рассказать о тех стратегиях, которые лучше всего подойдут вам.

Похожие новости
Новый Мировой Порядок?

Август на российском рынке Дивиденды Сбера, приезд Си Цзиньпина и рывок “Красного октября” / Фондовый рынок России

Что там с золотом? (GOLD)
СТРАТЕГИИ ИНВЕСТИЦИИ УСЛУГИ БЛОГ О КОМПАНИИ КОНТАКТЫ КАРТА САЙТА Личный кабинет

qrcode

Акционерное общество «Финансовый брокер «Август»
Юридический адрес: 119002, г. Москва, муниципальный округ Хамовники вн.тер.г., Сивцев Вражек пер, д. 29/16, помещ. 1/7/1.
Обособленное подразделение: 400005, г. Волгоград, ул. Коммунистическая, д. 21, офис 39
Обособленное подразделение: г. Москва, муниципальный округ Западное Дегунино вн.тер.г., Дмитровское ш, д. 71Б, помещ 27/6

Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами 018–07753–001000 от 10.06.2004 выдана ФСФР России без ограничения срока действия. Лицензия на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами 21–000–1-00105 от 21.01.2003 выданная ФСФР России без ограничения срока действия.

В связи с совмещением двух видов деятельности существует риск возникновения конфликта интересов.

Стоимость инвестиционных паёв может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в паевые инвестиционные фонды. Прежде чем приобрести инвестиционный пай (инвестиционные паи), следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом.

Обращения (жалобы) в АО «ФБ „Август“ могут быть направлены в бумажном или электронном виде по адресам, указанным на сайте в разделе „Контакты“.

Обращения (жалобы) на АО „ФБ „Август“ могут быть направлены в саморегулируемую организацию НАУФОР на бумажном носителе или в электронном виде через раздел „Пожаловаться на члена НАУФОР“ на сайте саморегулируемой организации или по адресу 109004, Москва, ул. Земляной Вал, д. 65, стр. 2.

Обращения (жалобы) на АО „ФБ „Август“ могут быть направлены в орган, осуществляющий полномочия по контролю и надзору за деятельностью АО „ФБ «Август», на бумажном носителе или в электронном виде по адресу 107016, Москва, ул. Неглинная, 12, банк России или через раздел «Интернет-приёмная» сайта банка России.

Способами защиты прав получателя финансовых услуг является обращение в Арбитражный суд г. Москва (для юридических лиц), суд общей юрисдикции (для физических лиц), досудебное урегулирование спора в претензионном порядке.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *