Какие акции купить для инвестирования
Перейти к содержимому

Какие акции купить для инвестирования

  • автор:

Куда инвестировать, какие акции покупать в 2022 после открытия Мосбиржи?

На данный момент мы наблюдаем уникальное событие, когда общая паника и выход иностранного капитала привели к тому, что Российский фондовый рынок схлопнулся в два раза за один день, а торги приостановлены Московской биржей. Инвесторы в панике. А все потому, что большинство инвесторов не анализируют отчетность компании, не задают вопросы перед покупкой, не взвесили риски, что рынок РФ специфичен. Покупки совершаются бездумно и на эмоциях. А когда начинается шторм – у всех начинается истерия и недоверие к рынку. На нашем рынке есть много компаний, которые не только выигрывают от падения рубля, но и не подвержены санкциям. Их прибыль и чистая выручка останутся прежними, их продукция идет на экспорт, дивиденды по отдельным упавшим акциям достигают 20% годовых, но из-за общей паники горе инвесторы избавляются от этих компаний, а умные люди — покупают. Так вот заработает тот, кто руководствуется не эмоциями, а умом, холодным расчетом и качественной аналитикой. Я расскажу свои мысли и стратегию в нынешней ситуации. Приведу в пример те компании, которые считаю перспективными по всем направлениям.
Список перспективных акций с потенциальным ростом от 50-100% на ближайшие 2-4 года. (не ИИР)

Нефть. Россия критически важный поставщик нефти. Обеспечивает более 12% мировых поставок нефти, более 27% всего импорта нефти в ЕС.

Отрасль вечно растущая с хорошими дивидендами, с экспортом в $, сейчас цена на нефть находится на историческом максимуме, выручка и чистая прибыль компаний в этом секторе приятно удивит в 2022, даже с учетом геополит обстановки и санкций

— цены на нефть подвержены манипуляциям, компании в этом секторе отличаются большой волатильностью на краткосрочном периоде. Нарушение экспортных поставок, санкции повлияют на логистическую цепочку поставок, но в среднесрочном периоде этот вопрос будет налажен.

#ROSN , #LKON – Шикарные компании. Обе эти компании никак не отреагировали в 2014 на похожую ситуацию. Дали 160% и 246% за 5 лет (17-21 годы) без учета дивидендов!

#SNGSP Сургутнефтегаз преф – ну просто шикарные дивиденды и стабильно растущий график. Дал 127% за 5 лет (17-21 годы) без учета дивидендов!

Газ. Россия критически важный поставщик природного газа – обеспечивает 30+% мирового рынка и 47% рынка ЕС.

Думаю, все слышали про цену на газ, которая взлетела в 3,4 раза. По сектору ожидается хорошая отчетность + этот сектор получает прибыль в $ т.к. большая часть идет на экспорт. Риски как и с нефтью.

#GAZP Газпром – будет хорошая отчетность, хорошие дивиденды, но друзья знают, что у меня ее в портфеле нет тк цена на бумагу на мой взгляд растет не органически и подвержена манипуляциям и инсайдерской информации в большей степени. Спорная бумага. Дала 300% за 5 лет (17-21 годы) без учета дивидендов. По тех анализу очень хороша.

Металлурги: цены на цветные металлы растут как на дрожжах. Россия – лидер по поставке цветных металлов: палладий – 40%, платина – 12%, никель -10, алюминий 10%

Отличная отчетность, отличный бизнес, отличный график, отличные дивиденды.

Риски — 14.03.2022 ЕС запрещает импорт стали из России. Пока не понятно, как сильно это ударит по бизнесу Металлургов.

#CHMF – Северсталь Дала 311% за 5 лет (17-21 годы) без учета дивидендов. (34% доля выручки от поставки в ЕС)

#MAGN — Дал 250% за 5 лет (17-21 годы) без учета дивидендов.

#GMKN – Дал 380% за 5 лет (17-21 годы) без учета дивидендов. Никель – один из важнейших элементов батарей для электрокаров. Медь используется для создания солнечных панелей, гидро и ветряных электростанций.

#NLMK – Дал 250% за 5 лет (17-21 годы) без учета дивидендов. 25% див доходности не хочешь? (17% доля выручки от поставки в ЕС)

Деревопереработка: ну Россия тут как бы. даже не буду комментить.

#SGZH Сегежа – по ней отдельный обзор. Настолько нереально перспективная компания, что слов нет. Недавно выпустила акции на открытый рынок. Сделает 300% как нефиг по моему скромному мнению

Удобрения: Цены на химвещества и удобрения взлетают на фоне дефицита. Дефицит из-за высоких цен на газ в ЕС и общемирового спроса.

#PHOR Фосагро –Цены на удобрения продолжают рост, отличные дивиденды

#KAZTP Куйбышевазот – 40% выручки на азотных удобрениях. Чистая прибыль выросла в 10 раз за 2021!. Один из самых доходных химических бизнесов в мире.

Медицина: бизнес вне санкций. Медицинский сектор идет быстрыми шагами. Топ сектор на рынке в 2022-24.

#GEMA Гемабанк – а вы видели дивиденды? – топ. Стволовые клетки – будущее. Рост акции шикарный. Акции компании показали устойчивое снижение на фоне общего падения. Мой фаворит из всех акций.

#MDMG Мать и дитя – растет темпами + 30% выручки в год. Перспективна и наиболее устойчива к инфляции. Дивиденды в $. Акции компании взлетели на 100% за 2020-2021.

Банк сектор. Наиболее рисковый сектор на данный момент, но пока что запад договорился, что не будет вводить санкции в отношении системообразующих предприятий и стратегически важных для экономики России. Но все может поменяться, однако цена уже намного ниже справедливой оценки.

#SBERP Сбербанк – под санкции не попал, дивиденды отличные, рекордная прибыль, отличная динамика по фин показателям. Справедливая оценка 255р за акцию. Лучше покупать преф.

#TCS – санкции не ввели, одна из лучших IT компаний.

Алкоголь — лучший актив в кризис

#BELU Белуга. 600+% за 5 лет. Моя лучшая инвестиция когда либо.

Реальный сектор

#DSKY Детский мир – инфляция растет, а игрушки покупать надо. Хороший фундаментал, хороший бизнес, отличные дивиденды, не боится инфляции.
Это мой топ список акций, которые я буду подкупать постепенно.
Также хочу уделить внимание облигациям и вкладам
В скором времени, после открытия биржи посмотрим и будем подбирать. Сейчас многие банки предлагают под 20% вклады в рублях и в валюте по 5-6% на 3-6 месяцев. Но большинство людей на панике и предпочитают хранить деньги наличкой в кошельке. В основном страх того, что будет дефолт или просто обанкротится банк. Лично я бы не боялся открывать депозит, но в тех банках, которые не попали под санкции. Однако, я жду выпуск новых облигаций от банков и офз от минфина. Пока минфин приостановил выпуск новых офз и я думаю это оправдано. У государства достаточно денег, а вот привлечение денег в банковский сектор путем депозитов и выпуска облигаций наиболее взвешенное решение.

Подписывайтесь на канал в телеге где еще больше новостей + будет подробный четкий разбор по каждой компании (фундаментальная аналитика, фин отчетность + тех анализ). Ни рекламы, не инфоциганства.

Во что инвестировать в новых условиях? И можно ли доверять акциям российских компаний?

С 17 февраля индекс Мосбиржи упал на 34,6%, до 2372 пунктов, а капитализация российского рынка акций — на 30%, до 43 трлн рублей. Почему прежняя стратегия инвестирования не работает и что делать в новых условиях? Какие акции выбрать и на какой срок лучше вкладывать деньги?

Новая стратегия инвестирования и приоритет на Россию

С учетом новых санкционных рисков лучше покупать акции российских компаний на срок хотя бы 2–3 года, говорит начальник управления инвестиционного консультирования ИК «Велес Капитал» Виктор Шастин. К этому времени российский рынок акций может вернуться к докризисным значениям , полагает он. Сейчас цены, по которым торгуются отечественные акции, в моменте очень низкие, хотя это качественные компании, отмечает он.

«„Озон“ торгуется сильно ниже одной прогнозной выручки за 2022 год, при этом растет по этому показателю почти на 100% в год. „Газпром“ заплатил рекордные 1,25 триллиона рублей дивидендов в такой сложный год, а дивиденды за 2022 год могут быть еще больше», — напоминает он. Однако и риски сейчас высоки, особенно для таких политических игроков, как «Газпром», замечает аналитик. Поэтому нужно помнить о диверсификации (то есть вложении средств в разные активы для уменьшения убытков) и добавлять в портфель компании, которые завязаны только на внутренний рынок; это поможет снять часть рисков, считает Шастин.

В целом лучше делать упор на российский рынок, потому что доступ к активам внутри РФ для резидента страны всегда будет проще , добавляет он.

При выборе акций стоит особенно обращать внимание на дивиденды компаний (то есть прибыль компании, которую получают акционеры), которые займут основные части портфеля. Даже в этом году российские компании в большинстве своем выплатят дивиденды, исключение — банки и черная металлургия. «Сегодня можно рассчитывать на 10–17% дивидендную доходность», — прогнозирует эксперт.

Лучше отдать предпочтение дивидендным идеям, особенно учитывая, что их объем в этом году по большинству компаний уже определен, соглашается директор по инвестиционному консультированию «Oткрытие Private Banking» Денис Горев. Государственные компании постараются сохранить эти выплаты. В целом в подобные моменты компании с госучастием могут получить помощь от акционера , что выгодно их выделяет, отмечает он. Однако про защитную часть портфеля тоже забывать не стоит — для этого могут подойти как короткие облигации федерального займа, так и золото, замечает аналитик.

Горев также считает, что российским инвесторам лучше сконцентрироваться на российских активах, так как в иностранных по-прежнему высокие риски. «Это подтверждает последняя блокировка иностранных ценных бумаг», — напоминает он.

Банк России с 30 мая ограничил биржевые торги иностранными ценными бумагами, которые заблокированы международными депозитариями. Сейчас заблокированные иностранные бумаги в небольшом количестве обращаются на «СПБ Бирже».

Какие компании выбрать?

В России относительно недавно появились интересные публичные компании из ИТ-сектора , говорит начальник управления инвестиционного консультирования ИК «Велес Капитал» Виктор Шастин. В секторе кибербезопасности появилась «Группа Позитив», которая завоевывает рынок семимильными шагами, есть HeadHunter и «Циан», которые торгуются сейчас по действительно привлекательным оценкам, а не тем, что были на IPO.

На текущие довольно низкие котировки по ряду бумаг оказывает влияние сильный рубль, замечает директор по инвестиционному консультированию «Oткрытие Private Banking» Денис Горев. Однако, даже несмотря на это, акции сырьевых экспортеров выглядят предпочтительнее других, полагает он. А при возврате доллара к 75–80 рублям их ценные бумаги могут показать существенный прирост.

Аналитик УК «Альфа-Капитал» Юлия Мельникова также видит хороший потенциал у нефтегазового сектора. Высокие цены на нефть и газ, низкая стоимость бумаг российских компаний и приток частных инвестиций на рынок создают предпосылки для роста, говорит она. Эта тенденция может продолжиться.

Кроме того, многие компании выплачивают высокие дивиденды, что также оказывает мощную поддержку рынку. Дивиденды за 2021 год уже рекомендовали выплатить «Газпром», «Новатэк», «Сургутнефтегаз», «Татнефть», «Газпром нефть», «Роснефть». Ожидаемая доходность по акциям нефтегазового сектора по году составляет 18–25% , прогнозирует Мельникова. «Они имеют возможность платить и, скорее всего, будут это делать, тем более что на фоне снятия локдаунов в Китае цены на энергоресурсы продолжили расти», — говорит эксперт.

Среди металлургов, которые также сильно выигрывают от роста цен на мировых рынках, интересно выглядит «РУСАЛ». А в сегменте черной металлургии — ММК, продукция которого больше ориентирована на внутренний рынок и меньше испытывает влияние нарушения экспортных поставок, замечает Мельникова.

При этом для розничных инвесторов есть возможность снизить риск и диверсифицировать портфель не за счет выбора отдельных бумаг, а с помощью инвестиций через паевые инвестиционные фонды с широким портфелем бумаг.

А что с иностранными компаниями?

Если говорить об акциях компаний США, то интересно выглядит сектор здравоохранения, товары ежедневного пользования и сектор нефтегаза , так как высокие цены на нефть поддерживают денежный поток на высоких уровнях, говорит аналитик УК «Альфа-Капитал» Юлия Мельникова.

Из‑за непредсказуемости развития ситуации, лучше концентрироваться на российских компаниях, так как риски блокировки в них гораздо ниже, считает директор по инвестиционному консультированию «Oткрытие Private Banking» Денис Горев.

Однако если инвестор все же решает покупать американские акции, то стоит помнить, что на этот рынок основное влияние оказывает Федеральная резервная система (ФРС) США (выполняет функции Центрального банка. — Прим. ред.) А также то, с какой скоростью и как сильно она повышает процентные ставки. От них зависят ставки на кредиты и депозиты.

На фоне максимальной за 40 лет инфляции ФРС с марта ведет агрессивную монетарную политику: в мае 2022 года впервые за 20 лет регулятор повысил ставки сразу на полпроцента. Их повышение является негативным сигналом для фондового рынка, потому что растет цена обслуживания кредитов. Это в свою очередь снижает финансовые результаты компаний.

Не исключено, что после июньского повышения риторика ФРС может стать чуть мягче, что найдет отражение в котировках акций, считает Горев. Причем сильнее других могут отскочить растущие компании.

Летний портфель: время ли покупать акции и какие выбрать в сезон отпусков

В летний сезон торговая активность и количество инвестиционных идей на рынке снижается. Выяснили у аналитиков, стоит ли пересматривать портфель с учетом сезонности и на какие бумаги стоит обратить внимание

Фото: Shutterstock

Фото: Shutterstock

Материал носит исключительно ознакомительный характер и не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Стоит ли собирать портфель на лето

Формирование портфеля «на лето» или «зима-осень» — несколько сомнительный с фундаментальной точки зрения подход, поскольку временной горизонт не соответствует достаточной для портфеля акций перспективе от 3 лет, также нет достаточных доказательств относительно преимуществ календарного фактора над фундаментальной оценкой стоимости активов, считает инвестиционный консультант ФГ «Финам» Тимур Нигматуллин.

«Смена времен года не должна кардинально влиять на состав стратегического долгосрочного портфеля, который не предполагает частых изменений, кроме ребалансировки и реинвестирования дивидендов», — подтверждает начальник аналитического отдела департамента по работе на рынках капитала Россельхозбанка Александр Фетисов.

Фото:Shutterstock

По его словам, для спекулятивных операций лето — также не самое лучшее время из-за сезонного снижения волатильности , активности и объемов торгов. Летние месяцы в целом нейтральны для большинства видов активов, кроме нефти — цена Brent часто корректируется в этом сезоне, что иногда вызывает падение рубля относительно доллара, и как следствие, рынок акций в рублях ускоряет рост, прежде всего, в августе, отметил эксперт по фондовому рынку «БКС Мир инвестиций» Валерий Емельянов. Он также допустил, что коррекция может произойти в июне или в июле: «В акции заходить с прицелом на лето (три месяца) довольно рискованно. Лучше пересидеть в облигациях или депозитах. Еще лучше — инвестировать хотя бы на год». Точку зрения эксперта БКС подтверждает главный аналитик ПСБ Алексей Головинов. Он считает, что стоит воздержаться от покупки акций до конца летнего периода: «Это обусловлено тем, что в течение ближайших двух-трех месяцев рынок будет стоять на месте. Дивидендный сезон приближается к окончанию, а новых стимулов для роста пока нет».

Фото:Shutterstock

Что стоит учитывать при пересмотре портфеля в летний сезон?

Если инвестор все же хочет пересмотреть портфель с учетом сезонности, то ключевым решением при формировании портфеля должно быть расширение диверсификации, с учетом повышенных геополитических рисков и некачественного раскрытия большинством эмитентов своей отчетности, уверен Тимур Нигматуллин. Сейчас диверсифицированный портфель должен включать минимум 15-20 эмитентов, причем разумно иметь долю нефтегазового сектора ниже, чем в Индексе Мосбиржи (оптимально — не более 25%), рассказал эксперт «Финама». Он добавил, что осторожно подходить к нефтегазовому сектору необходимо из-за высокой налоговой нагрузки. «При этом долю банковского сектора и сектора ненефтегазовых экспортеров можно повысить в 1,5-2 раза. В первом случае ставка на рост денежной массы (банки нарастят свои активы), во втором — на девальвацию рубля», — добавил Нигматуллин.

Нефтяной станок-качалка в Республике Татарстан

В сезон отпусков при отсутствии негативного внешнего фона наиболее вероятный сценарий — это рост индекса Московской Биржи в район 2800 пунктов на фоне реинвестирования дивидендов, за ростом может последовать движение в «боковике», то есть когда цены почти не растут и не падают, считает аналитик «Алор Брокер» Андрей Эшкинин. «Наиболее выросшие длинные позиции следует частично закрыть. Потенциал дальнейшего роста становится ниже потенциала его коррекции. Тем не менее, открывать короткие позиции широким фронтом пока рано», — считают в «Алор Брокер». «В целом нужно быть готовым к здоровой коррекции рынка перед дальнейшей волной роста, которая, вероятно, придется уже на осень», — предупредил Валерий Емельянов. «Геополитика продолжает играть активную роль в настроениях инвесторов. При ухудшении новостного фона рынок может уйти в коррекцию. Этому будут способствовать пониженные объемы в летний период и тот факт, что с начала года индекс уже прибавил 25%», — также отметил аналитик «Цифра брокер» Даниил Болотских.

Фото:«РБК Инвестиции»

Аналитик ИК «Велес Капитал» Елена Кожухова считает, что поддержку российскому рынку летом окажут реинвестированные дивиденды . Она отметила, что итоговые выплаты за 2022 год еще не осуществили ТГК-14, Мосбиржа, «Совкомфлот», «Татнефть», «Башнефть», «Сургутнефтегаз», МТС, ЛСР, «Газпром нефть», «АФК Система», «Роснефть» и «РусГидро», тогда как «ФосАгро» уже объявила о выплатах за первый квартал 2023 года. Кожухова также предупредила о риске возможной перекупленности некоторых из этих эмитентов в ожидании выплат.

Какие акции стоит выбрать в «летний» портфель

Опрошенные «РБК Инвестициями» аналитики выделили некоторые отрасли и отдельные компании, которые могут быть интересны с точки зрения роста операционных и финансовых показателей в летние периоды.

IT-сектор

Приоритет стоит отдавать бумагам тех компаний, бизнес которых имеет потенциал дальнейшего органического развития и не подвержен санкционным ограничениям: это касается таких секторов, как транспорт и IT, прежде всего, это VK, Ozon и «Яндекс», считает главный аналитик ПСБ Алексей Головинов. Елена Кожухова подтвердила, что летом интересными остаются компании IT-сектора, в частности, «Яндекс» и VK, которые активно развиваются в условиях ухода зарубежных конкурентов. Аналитик «Цифра брокер» Болотских также выделил расписки VK: «Компания активно забирает долю на рынке, по итогу года мы ожидаем увидеть прибыль. На котировки сейчас сильно давит отсутствие редомициляции, при объявлении которой расписки способны показать сильный рост. Наш таргет по бумагам — ₽735».

Фото:Shutterstock

Банки

Елена Кожухова также отмечает российский банковский сектор, включая ВТБ и TCS Group, которые пока не выплачивают дивидендов. «Самой безопасной и перспективной покупкой до конца года кажутся бумаги «Сбера». В среднесрочной перспективе целями выступают две отметки: ₽260 и ₽280», — считает Андрей Эшкинин. По его словам, не исключено, что банк сможет заработать около ₽1,3-1,4 трлн за 2023 год, и при таком сценарии следует вновь ждать рекордных дивидендов, которые могут составить ₽30 на акцию.

Фото:Михаил Гребенщиков / РБК

Кроме того, в банковском секторе привлекательной инвестицией являются расписки TCS Group, бумаги которой продолжают догонять рынок, текущая цель — ₽3600, считает Эшкинин. Даниил Болотских отметил, что из сектора финансов также выделяет Сбербанк и Тинькофф, таргеты по бумагам — ₽260 и ₽3650 соответственно. Однако эксперт Россельхозбанка Александр Фетисов настроен по отношению к сектору скептически: «Перспективы банковского сектора в летний период оценили бы так — «ни холодно, ни жарко». Стратегически предпочитаем Сбербанк».

Фото:Андрей Любимов / РБК

Нефтегаз

В секторе нефтегаза при стратегическом предпочтении акций ЛУКОЙЛа, «Роснефти» и НОВАТЭКа вряд ли можно выделить чисто «летние» акции, считает Александр Фетисов. На июль этого года приходятся дивидендные отсечки в акциях «Татнефти», «Башнефти», «Газпромнефти», «Роснефти» и «Сургутнефтегаза», соответственно, при ребалансировке и стратегии покупки на закрытие дивидендного гэпа необходимо это учитывать, отметил Фетисов. Кожухова также указала, что акциям нефтегазового сектора после дивидендных отсечек для возвращения к росту может понадобиться восстановление цен на нефть, что вполне возможно в условиях дальнейшего ограничения нефтедобычи со стороны ОПЕК+.

Фото:Shutterstock

Металлурги

«Непростой остается ситуация в металлургической отрасли как в секторе добычи драгоценных, так и цветных металлов из-за ограничений, связанных с жесткими западными санкциями, хотя акции производителей металлов также пытаются расти в периоды позитивных общерыночных тенденций», — добавила Кожухова. Однако если лето будет негативным для рубля, можно покупать акции крупных металлургических компаний, а в случае негатива на внешних рынках золото, как и курс доллара к рублю, будет хорошо расти, рассказал эксперт БКС Валерий Емельянов. При таком сценарии он выделил акции «Полюса», «Норникеля», «Северстали» и других производителей цветных и черных металлов.

Фото:«РБК Инвестиции»

Потребительский сектор

«К «летним» бумагам компаний, от которых обосновано ждать роста операционных показателей, относим «Абрау-Дюрсо» и «Белугу», — прогнозирует Александр Фетисов. Аналитик «Алор Брокер» Андрей Эшкинин также выделил акции МТС, которые показывают динамику лучше рынка на фоне ожидаемых дивидендов.

Фото:Shutterstock

Иные активы, помимо акций

«Для абсолютного большинства инвесторов рынок акций несет в себе неприемлемо высокий уровень риска, сейчас оптимальным классом активов для покупки являются облигации в рублях и замещающие облигации», — полагает Тимур Нигматуллин. Изменчивость цены в определенный промежуток времени. Финансовый показатель в управлении финансовыми рисками. Характеризует тенденцию изменчивости цены – резкое падение или рост приводит к росту волатильности. Подробнее Торговая позиция при биржевых операциях. Она возникает, когда инвестор покупает ценные бумаги, валюту или товар в ожидании роста цен на них. В этом случае инвестор не ограничен во времени и может владеть инструментом (бумагой, валютой, товаром, контрактом и пр.) сколь угодно долго, отчего такая позиция получила название «длинной» Лицо, выпускающее ценные бумаги. Эмитентом может быть как физическое лицо, так и юридическое (компании, органы исполнительной власти или местного самоуправления). Существенный ценовой разрыв между ценой бумаги в период между закрытием и открытием торгов. Способ торговли на бирже, когда инвестор заимствует у брокера акции, которыми сам не владеет, чтобы продать их по текущей рыночной цене с тем, чтобы купить эти же акции по более низкой цене и извлечь выгоду. В этом случае инвестор ограничен сроками расчетов, а открытие короткой позиции сопряжено с высоким риском. Изменение курса акций или валют в сторону, обратную основной тенденции рыночных цен. Например, рост котировок после недельного снижения цены на акцию. Коррекция вызывается исполнением стоп-ордеров, после чего возобновляется движение котировок согласно основному рыночному тренду. Долговая ценная бумага, владелец которой имеет право получить от выпустившего облигацию лица, ее номинальную стоимость в оговоренный срок. Помимо этого облигация предполагает право владельца получать процент от ее номинальной стоимости либо иные имущественные права. Облигации являются эквивалентом займа и по своему принципу схожи с процессом кредитования. Выпускать облигации могут как государства, так и частные компании. Дивиденды — это часть прибыли или свободного денежного потока (FCF), которую компания выплачивает акционерам. Сумма выплат зависит от дивидендной политики. Там же прописана их периодичность — раз в год, каждое полугодие или квартал. Есть компании, которые не платят дивиденды, а направляют прибыль на развитие бизнеса или просто не имеют возможности из-за слабых результатов. Акции дивидендных компаний чаще всего интересны инвесторам, которые хотят добиться финансовой независимости или обеспечить себе достойный уровень жизни на пенсии. При помощи дивидендов они создают себе источник пассивного дохода. Подробнее

В какие акции лучше инвестировать в 2024 году

Инвестирование в акции сегодня составило успешную конкуренцию банковским вкладам, вложениям в недвижимость и другим активам даже среди обычных граждан. По данным ЦБ РФ, к концу 2022 года услугами брокеров пользовались почти 23 млн человек, а это 30% от всего экономически активного населения России. Розничные инвесторы ищут, какие акции выгодно купить сейчас, в 2024 году, поскольку это один из самых прибыльных инструментов.

Рекомендации в статье одобрены экспертом Михаилом Шульгиным
Михаил Шульгин
Руководитель отдела глобальных исследований «Открытие Инвестиции»
Комментарий эксперта:

В текущих рыночных условиях мы ориентируемся на тех эмитентов, которые имеют краткосрочный драйвер роста. Также предпочитаем компании, которые платят или потенциально могут сохранять стабильные дивидендные выплаты. Это, на наш взгляд, сейчас весьма показательный фактор. Если компания объявляет дивиденды — она чувствует финансовую устойчивость и стабильность перспектив бизнеса. С учетом двух вышеперечисленных аспектов мы преимущественно смотрим на компании, ориентированные на российский рынок. Сейчас мы рекомендуем обратить внимание на следующие бумаги: в нефтегазовом секторе выделим «Лукойл» и «Татнефть». «Лукойл» имеет краткосрочный драйвер: несмотря на отсрочку финального дивиденда за 2021 г. (531 руб.) мы ожидаем, что до конца года он будет объявлен и дивдоходность может составить 13%. В течение следующего года по консервативным оценкам дивдоходность может составить 18%. «Татнефть» — еще ни разу не огорчала своих акционеров в вопросе дивидендов. Это стабильная дивидендная история. В секторе энергетики привлекательным выглядит портфель из «Интер РАО», «Русгидро», ТГК−1 и «Россети Центр и Приволжье». Энергетика — это защитная история компаний, ориентированных на внутренний рынок. Средняя дивдоходность по портфелю вышеперечисленных эмитентов вполне может быть двузначной. Также советуем присмотреться к ОГК−2. Среди телекомов нам по-прежнему нравится МТС. Недавно акции компании подешевели на новостях о том, что ФАС признала компанию МТС нарушителем закона о защите конкуренции и выдала предписание снизить тарифы, которые ранее были повышены, до экономически обоснованного уровня. Не думаем, что история с ФАС будет носить разрушительный для бизнеса МТС характер. Скорее всего, стороны в результате придут к соглашению, которое не будет обременительными для МТС. МТС является основным донором своего мажоритарного акционера — компании «АФК Система». Поэтому мы не сомневаемся, что дивидендная история компании продолжится. Считаем, что выплаты за 2022 год в районе 30 руб. на акцию вполне реальны. В финансовом секторе стоит обратить внимание на Сбербанк. Обыкновенные акции крупнейшего в РФ кредитора, если под давлением конъюнктуры окажутся ниже 100 рублей за бумагу, будут выглядеть относительно дешево. По мере преодоления периода повышенной неопределенности, которую мы наблюдаем в текущем году, можно ожидать возвращение кредитора к прежней дивидендной политике, которая подразумевает двузначную доходность как для обычки, так и для префов Сбербанка (SBERP). В потребительском секторе нам нравится «Русагро» и «Белуга». На продолжении падения котировок можно присмотреться к «Магниту», особенно если учесть, что компания может разрешить трудности с выплатой дивидендов, что сформирует существенный драйвер роста котировок в перспективе. Среди IT-компаний наш фаворит — «Группа Позитив». Считаем, что именно эта компания выиграет от новых экономических реалий, складывающихся в России. В строительном секторе позитивно смотрим на акции «Самолета» и «Эталона». В транспортном секторе нам по-прежнему нравится ДВМП. Также советуем присмотреться к бумагам Globaltrans.

Лучшие акции для покупки, критерии выбора

Оценивают компанию, акции которой стоит покупать, как правило, с помощью нескольких коэффициентов:

  1. PR (Payout Ratio). Размер дивидендных выплат компании на данный момент. Нужно оценивать не только текущий уровень, но и динамику увеличения таких выплат.
  2. Долг/EBITDA. Используется для оценки закредитованности компании. Показывает, сколько лет потребуется для выплаты долгов при неизменном уровне доходов.
  3. P/E. Мультипликатор помогает оценить срок выхода инвестора в плюс — период, после которого вложения в акции начнут приносить реальный доход. Используется для оценки рентабельности компании и в целом прибыльности бизнеса.
  4. D/E. Показывает соотношение долга компании и собственного капитала. Чем показатель выше, тем больше долговая нагрузка. Но и значение немного выше или ниже нуля может говорить о непривлекательности бизнеса для инвесторов.

Важно! Кроме того, при выборе компании, акции которой планируете купить, нужно учитывать отзывы акционеров, уровень доверия покупателей ЦБ, перспективы развития, изучить прогнозы от экспертов.

Отрасли экономики, выгодные для инвестирования сегодня

В каждом секторе есть свои лидеры, ценные бумаги которых покупать выгоднее всего. Например, в нефтегазовом секторе — это «Татнефть» и «Лукойл», в сфере металлургии — «Мечел», «Северсталь» и «ММК», в области телекоммуникаций — «МТС» и «Ростелеком», в финансовом секторе — «Сбербанк». Но кроме компаний, можно выделить отрасли, привлекательные для частного инвестора.

Здравоохранение

Акции фармацевтических компаний в 2024 году стоит рассматривать как выгодный инструмент инвестирования капитала. Среди лидеров:

  • Merck & Co;
  • Pfizer;
  • Regeneron;
  • Vertex Pharmaceuticals.

Обратите внимание, часто стоимость ценных бумаг зависит от результатов исследований того или иного препарата, а предсказать их практически нереально. Волатильность такого сегмента остаётся высокой, а акции – высокорисковыми, хотя и прибыльными.

Онлайн-торговля, доставка

Повышение привлекательности этого сектора экономики было связано с коронавирусными ограничениями. Многие россияне перешли на онлайн-шопинг, делают заказы на дом, во время пандемии, и так и продолжают им пользвоваться.

Ситуация с коронавирусом повлияла на стоимость ценных бумаг тех компаний, которые специализируются на интернет-торговле. Пример — американская торговая площадка Amazon. Её акции за год показали прирост 74%, всего за 1 месяц пандемии — +20%. Похожий результат показывает eBay — +57%.

И связано это не столько с увеличением дохода населения, сколько со смещением приоритетов — большинство сегодня предпочитают делать покупки онлайн.

Биотех

Биотех, как и медицина, — отрасль, которая активно развивалась во время пандемии. В постковидную эпоху люди уделяют больше внимания состоянию своего здоровья, а биотехнологические компании показывают стабильность.

Специалисты рекомендуют покупать акции следующих компаний:

  • Abbott Lab;
  • Amgen;
  • Biogen;
  • Vertex;
  • Gilead и др.

Инвестиции в такие акции — высокорисковые, но с большой прибылью. Разработка лекарств и новых технологий — длительный процесс (поэтому больше подходит для долгосрочных инвесторов), одобрение от надзорных органов получить можно не всегда. Но если разработка окажется востребованной, прибыль инвестора может стать колоссальной.

Московская биржа пока предлагает только TBIO (ETF-фонд от Тинькофф). При выходе на американский рынок выбор куда больше — iShares NASDAQ Biotechnology ETF (IBB), Health Care Select Sector SPDR Fund (XLV) и многие другие. Всего в США торгуют 12 ETF в сфере биотехнологий.

IT-сфера

На развитие IT-сферы также повлияла пандемия, когда всё больше компаний стали работать онлайн.

Наибольший рост прогнозируется по акциям следующих компаний:

  • «Группа Позитив» (до +18%);
  • Baidu (до +22%);
  • Meituan (до +34,8%);
  • Palo Alto Networks (до +13%).

На американском рынке популярность компаний, работающих в сфере IT, в 2024 году существенно выросла. Естественно, быстрее всего в цене растут ценные бумаги таких гигантов, как, например, Tesla или Apple.

Добыча золота

Традиционно стабильная отрасль. Например, в 2021 году стоимость золота увеличилась более чем на 48%. В некоторые месяцы цена унции золота удерживалась на уровне 1800−1900 долларов.

Росту стоимости драгоценных металлов способствовали неопределённость из-за пандемии, снижение предложения, отрицательные значения процентных ставок. Привлекательными выглядят акции следующих российских компаний:

  • «Полюс» на верхней строчке как крупнейший золотодобытчик в России и второй в мире по объёму разведанных запасов;
  • «Полиметалл» — дивидендная доходность невысокая, в среднем 3,5% годовых, но уровень добычи увеличивается в среднем на 70% в год;
  • «Селигдар» — всю продукцию выкупает группа ВТБ, по прогнозам, объём добычи к 2024 году вырастет в среднем на 30%.

Важно! На Московской бирже представлены акции ещё двух компаний — «Бурятзолото» и «Лензолото».

Самые ликвидные акции российских компаний 2024

Наиболее привлекательными с точки зрения прибыли можно считать акции следующих российских компаний:

  • «Полиметалл» (+82% с начала года);
  • «Globaltrans» (+71% с начала года);
  • «Сбербанк» (+67% с начала года);
  • «Аэрофлот» (+59% с начала года);
  • «Транснефть» (+40% с начала года).

В других сферах также есть компании, показывающие стабильный рост. Например, сюда можно отнести «Яндекс» или «Полюс».

Российские акции, которые можно купить для получения высоких дивидендов

Рассмотрим, какие акции российских компаний выгодно покупать сейчас с точки зрения получения дивидендных выплат. В 2024 году наибольший потенциал хорошей дивидендной доходности предположительно покажут следующие компании:

  • «Сбербанк»;
  • «Транснефть»;
  • «ФосАгро»;
  • «МТС»;
  • «Лукойл».

Лидеры рейтинга — компании финансового и нефтяного секторов, по их ценным бумагам инвесторы получают наибольшую прибыль. Например, прогнозируется высокая дивидендная доходность по акциям «Сбербанка» — 13%.

Лучшие недорогие акции на сегодня

Список недорогих акций российских компаний:

  • «Газпром» продаёт акции по 172 руб.;
  • «Мечел» — 213,13 руб.;
  • «Сургутнефтегаз» — 45,60 руб.;
  • группа «НЛМК», сеть магазинов «Лента» — 202,78 руб.

Цена привилегированных акций отличается. Например, в «Сбербанке» цена привилегированной акции — 246,40 руб., обычной акции — 248 руб.

Важно! Среди лидеров рынка самые дорогие акции в «Норникеле» — 16210 руб., «АКБ Приморье» — 38000 руб., «Лензолоте» — 16060 руб.

Собираем выгодный портфель в 2024

Существует множество стратегий выбора акций для портфеля:

  • инвестирование в крупнейшие компании с самой большой капитализацией на рынке (голубые фишки);
  • стратегия Бенджамина Грэма предполагает покупку ценных бумаг компании, только если их цена окажется ниже внутренней стоимости;
  • стратегия «на повышение» ориентируется на показатели текущей, годовой прибыли, спроса, предложения, лидерство рынка, рыночные индексы и др.;
  • модель Гринблатта предполагает приобретение перспективных ценных бумаг в момент, когда их цена ещё не выросла.

Предсказать заранее, покажут ли те или иные акции рост или падение, очень сложно. Тем не менее, диверсификация крайне важна. Собранные в портфеле ценные бумаги разных компаний обеспечивают стабильность прибыли и позволяют не уйти в минус.

Чтобы самостоятельно не диверсифицировать инвестиционный портфель, можно покупать ETF. Обращаясь к биржевым фондам, инвестор размещает деньги в те акции, которые уже подобраны и находятся в портфеле.

Пример

Собрать качественный портфель помогут лучшие акции для инвестирования в 2024 году. Рассмотрим на примере:

  • Соберём портфель акций из трёх крупнейших российских компаний. В аналитическом продукте Московской фондовой биржи «Народный портфель» за 2021 год такими стали «Газпром» (доля 32,2%), «Норникель» (12,5%), «Сбербанк» (16,8%).
  • Акции этих компании неизменно растут, но сложно определить, в какой период времени этот рост будет наиболее интенсивным. Для оценки отслеживаем динамику роста стоимости акций за последние 5 лет. С начала 2017 года «Газпром» показал рост на 132%, Норникель — на 125%, а Сбербанк — на 60%.
  • Один из важных критериев портфеля — это корреляция акций. В идеале они должны балансировать друг друга — если одна часть портфеля «просядет», то другие не должны падать синхронно. Лучше всего сочетаются пары акций от «Сбербанка» / «Норникеля» и «Роснефти» / «Норникеля».

Важно! Ещё необходимо сравнивать акции в пределах одной отрасли. Например, будем выбирать между «Роснефтью» и «Лукойлом». Если сравнивать акции этих компаний за большой временной промежуток, то доходность выше у «Лукойла» (около 15%), а у «Роснефти» — около 10%.

Какие акции сейчас растут

Рассмотрим, в какие акции лучше вложить деньги, учитывая прогнозируемый рост стоимости:

  • «Яндекс»;
  • «Татнефть»;
  • «Полюс».

Если рассматривать иностранные компании, то выгодно вложить деньги можно в следующие акции:

  • Amazon;
  • VISA;
  • Applied Materials;
  • Wells Fargo.

В то же время наиболее динамичными оказались не акции компаний-лидеров. Например, большой рост за прошедший год показала российская компания «Россети Ленэнерго» — +67,79% по состоянию на июль 2023 года.

Риски 2024

В первую очередь инвесторам нужно обратить внимание на такие риски:

  • кризис в банковской сфере, в том числе на фоне отрицательных процентных ставок;
  • усиление кибератак на компании, ушедшие в онлайн-сферу;
  • возможность введения новых санкций в отношении России и др.

Прибыльность ценных бумаг, акций в том числе, зависит от сценария, по которому будут развиваться события на фоне введённых против России санкций.

Итоги

Если сформировать портфель акциями пяти российских компаний-лидеров, средняя доходность составит более 18% без учета выплаты дивидендов. Но портфель может быть и широким, например, на 20−30 позиций. Такая диверсификация снижает риски и позволяет повысить потенциальную доходность.

Популярные вопросы

Какие акции выросли больше всего в 2022 году?

Самый большой прирост стоимости акций за 2022 год показала компания «Электроцинк» — +107,45%. На втором месте «ГТМ» (+75,43%), замыкает тройку лидеров «Иркут» — +72,35%.

Какие фонды самые прибыльные?

В 2024 году инвесторы выбирают такие ETF-фонды — SPY ETF (в портфеле акции 560 крупнейших американских компаний, средняя доходность на уровне 26%), GDX ETF (основу составляют акции мировых золотодобывающих компаний, доходность около 27%). Также аналитики рекомендуют EEM ETF — в портфеле более 100 акций, в том числе российских компаний, доходность на уровне 10,3%.

Где посмотреть прогнозы?

Ресурс macrotrends. net можно использовать, чтобы провести финансовый анализ показателей американских компаний, tradingview.com позволяет держателям акций провести технический анализ финансовых показателей и изучить прогнозы, finviz.com — похожий сервис, дополнительно позволяет сортировать данные по разным критериям.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *