Что такое инфляция простыми словами
Перейти к содержимому

Что такое инфляция простыми словами

  • автор:

Инфляция. Простыми словами

Инфляция начинает расти по разным причинам. Может возникнуть из-за увеличения денежной массы в обращении, когда правительство проводит политику стимулирования экономики (печатает деньги, снижает налоги и т.д.).

Также инфляция может возникнуть из-за внешних факторов — например, проблем с логистикой (как сейчас из-за санкций), удорожанием сырья, энергоресурсов и т.д. – в этом случае производство товаров предприятиям обходится дороже, и они вынуждены включать эти расходы в конечную цену товара. Соответственно, цена становится выше.

Но основная причина – это рост спроса на товары и услуги в условиях ограниченного предложения. Обычно это происходит во времена экономического подъема – люди больше зарабатывают, больше тратят, кредиты дешевые и люди охотно их берут.

Так как у людей денег становится больше, то повышается спрос на товары и услуги. Предприятия начинают производить больше, чтобы удовлетворить растущий спрос. И в какой-то момент предприятия начинают работать на полную мощность, и производить больше уже не могут. Тогда начинают расти цены, потому что, когда чего-то мало, оно дорожает.

Иногда люди сами раскручивают инфляцию. Если инфляционные ожидания людей повышены, то есть они думают, что цены будут расти, они начинают закупаться товарами впрок, чтоб успеть купить по низкой цене. Таким образом, создается повышенный спрос и растут цены.

Как регулируется инфляция

В России таргет по инфляции 4% — это считается нормальным ростом. Инфляция должна быть обязательно, если нет инфляции, это значит, что в экономике проблемы. Умеренная инфляция = здоровая экономика.

Когда инфляция начинает расти выше 4%, то Центробанк начинает повышать ключевую ставку. Коммерческие банки тоже повышают ставки по кредитам и депозитам – то есть кредиты становятся дороже, а депозиты выгоднее. Когда кредиты становятся дороже, люди начинают их меньше брать, соответственно и тратить денег тоже начинают меньше. Таким образом спрос на товары и услуги падает и рост цен снижается.

Когда инфляция возвращается к своему таргету, то Центробанк начинает снижать ставку. Кредиты опять становятся дешевыми, люди охотнее их берут и начинают больше тратить. И так по кругу. То есть Центробанк поднятием и снижением ключевой ставки регулирует уровень инфляции.

Что происходит с деньгами?

Деньги обесцениваются. Например, у вас есть 100 тыс. руб., они лежат дома под матрасом, инфляция 7% в год. Это значит, что через год вы сможете купить товаров и услуг на 7% меньше. То есть ваши 100 тыс. у вас останутся, а вот их покупательная способность снизится из-за того, что выросли цены на товары и услуги.

Когда вы держите деньги дома под матрасом, вы думаете, что вы их сохраняете. Но на самом деле вы их теряете. Каждый год на размер инфляции. И если, например, инфляция каждый год равна 7%, то через 10 лет ваши деньги полностью обесценятся.

Время обесценения денег можно посчитать по формуле:

Что такое инфляция?

Сегодня под инфляцией понимают долгосрочное повышение стоимости всех товаров и услуг. Другим словом, инфляция — это обесценивание валюты; в нашем случае — рубля. Слово “инфляция” берет начало в латинском языке — “inflatio” в переводе на русский значит — “вздутие”. Интересно, что изначально термин не имел отношение к экономике — прежде он использовался в медицине и означал значительный рост злокачественной опухоли. Экономическим термином он стал лишь во второй половине 19 века во времена войны между Северной и Южной Америкой. Иначе инфляцию можно охарактеризовать как снижение индекса покупательской способности. За пример возьмем следующую ситуацию: до скачка цен стоимость десятка яиц составляла 30 рублей. После — 60 рублей. Таким образом, за те же деньги вы можете приобрести лишь половину товара. То есть покупательская способность валюты упала на 50%. Несмотря на то, что теперь на приобретение товара или на получение услуги требуется больше денег, как правило, доход населения не растет. Поэтому обесценивание валюты мы ощущаем гораздо острее.

Функции инфляции:

1.Стимулирующая функция. Покупатели, думая, что товар будет стоить завтра дороже, покупают его сегодня. Это поддерживает стабильный спрос в стране. 2.Эволюционная функция. Естественный отбор. Сильные компании процветают, а слабые закрываются. Существует несколько причин обесценивания денег: 1.В связи с тем, что растут государственные расходы, возникает эмиссия. Эмиссия — обращение новых наличных и безналичных денег, которые увеличивают денежную массу. 2. Дефицит государственного бюджета. 3. Милитаризация экономики. 4. Товарные дефициты. 5.Монополия в отношении цен на конкретные товары. 6.Ошибки во внешне политике. Так же существуют внешние причины инфляции. Такие причины встречаются в странах с открытой экономикой: 1.Рост цен на товары, которые импортируются из других стран. 2.Падение курса национальной валюты. 3.Производственный или валютный кризис. Внутренние причины инфляции: 1.Дефицит госбюджета. Если дефицит покрывается займами Центрального банка, то количество денег в обращении возрастает, но не происходит выпуска товаром, что и ведет к инфляции. 2.Инвестиции в отдельные отрасти экономики, которые не дают должного экономического эффекта. 3.Инфляционные ожидания. Когда происходит рост цен на товары, покупатели начинают скупать очень много товара. Спрос стимулирует предложение, что ведет к росту цен. 4.Несоответствие накопления и потребления , спроса и предложения. Чтобы понять особенности инфляции, нужно хорошо знать ее виды.

Виды инфляции:

1.По скорости протекания. — ползучая инфляция. Такая инфляция является умеренной. Максимальный рост цен составляет не более 10% в год. При ней сохраняется стоимость денег, так что такая инфляция является самой лояльной; — галопирующая инфляция. Такая инфляция происходит скачками, и рост стоимости товаров может меняться с 10% до 200%. Таким видом инфляции трудно управлять, поэтому требуется срочно принимать меры; — гиперинфляция. Цены могут подниматься на 50-70% ежемесячно. Этот вид считается самым сложным, так как подразумевается полный развал денежной системы. 2.По характеру проявления. -открытая инфляция. Положительный рост стоимости товаров, когда ценовая политика не регулируется государством; -закрытая инфляция. Рост товарного дефицита и почти полный контроль со стороны государства. 3.По причинам. -инфляция спроса; -инфляция предложения; -институциональная инфляция; -структурная инфляция. 4.Прочие виды. -ожидаемая инфляция. За процессом роста цен наблюдает государство и пытается принять меры; -неожидаемая инфляция. Спонтанное явление, которое не может контролироваться государством; -сбалансированная инфляция. Когда рост цен на товары изменяется в одинаковой пропорции; -несбалансированная инфляция. Стоимость на товары растет в различной степени. На какие-то товары больше , на какие-то меньше; -импортируемая инфляция.

Какие могут быть последствия инфляции?

Последствия проявляются как в экономической сфере, так и в социальной: -инфляция приводит к уменьшению накопляемых денег. Обесцениваются личные сбережения; -сокращение реальных доходов населения. Если человек получается фиксированную зарплату, то с каждым разом он сможет купить на эти деньги все меньше товара; -явление «бегство» от денег наблюдается довольно часто. Финансы переводятся в услуги и товары, что способствует развитию экономики; -искажаются основные показатели (ВВП, рентабельность); -снижение стоимости национальной валюты.

Как бороться с инфляцией?

1.Присобление к инфляции. Контролировать цены и удерживать их. 2.Ликвидационные меры. Регулировать инфляцию за счет спада и роста безработицы. 3.Денежная реформа. Такой способ является крайней мерой. Внесение изменений в денежную систему государства.

Как государство борется с инфляцией?

Инфляцию нельзя победить полностью, но существуют некоторые методы в борьбе с обесцениванием денег: 1.Устанавливать на продукцию первой необходимости предельный уровень цен. 2.Чтобы уровень спроса не превышал уровень предложений, замедляют повышение зарплаты. 3.Стимулирование роста производства. Это наиболее эффективный метод по борьбе с обесцениванием денег.

Золото — это надежная инвестиция

Простая операция под названием обезличенный металлический вклад поможет не только сохранить капитал, но и приумножить его. Скупать золотые украшения бессмысленно, впоследствии, за них больших денег не выручить. Не спешите приобретать золотые слитки, в этом случае теряется 18% из-за налоговых вычетов. Банки предлагают доступные и выгодные условия. Вы открываете счет с определенной суммой, впоследствии деньги, согласно текущему курсу, конвертируют в золото.

Вложение в недвижимость

Рентабельное и полезное приобретение — земельный участок. Порассуждаем по поводу инфляции с точки зрения обычного гражданина, ведущего размеренный образ жизни. Конечно, на обесценивание денежных средств в стране влияют множество аспектов. Повышение цен весьма неприятно, но зачастую значение инфляции в жизни работающих граждан преувеличивают. Есть способ вложить деньги надежно и с долгосрочной перспективой. Приобретая землю для будущей застройки недвижимости, Вы обезопасите свой бюджет от форс-мажоров.

ООО «Цифра брокер»
© 2011 – 2024

Что такое инфляция и почему нельзя остановить рост цен

Что такое инфляция и почему нельзя остановить рост цен

Инфляция — это общий рост цен на товары и услуги, то есть обесценивание денег, снижение их покупательской способности. В отличие от сезонного изменения цен инфляция устойчива и длительна. Например, если в один период покупательская корзина обходилась в 100 единиц условной валюты, то при темпе инфляции 7% те же товары будут стоить уже 107 единиц. Инфляция — это хорошо или плохо? Современная экономическая теория рассматривает темпы роста цен как показатель здоровой экономики, но только если инфляция не превышает 10%, а у государства хватает инструментов контролировать ее показатели. При таких темпах стимулируются производство и предложение товаров.

Почему возникает инфляция

Основная причина инфляции в экономике заключается в том, что предложение не может полностью удовлетворить спрос, объясняет главный аналитик Банки.ру Богдан Зварич. В макроэкономике такой источник роста цен принято называть инфляцией спроса. У потребителей появляются свободные деньги, которые они тратят на товары и услуги. Производители и компании не способны покрыть весь спрос, поэтому повышают цены. Причины инфляции спроса — уровень закредитованности населения, эмиссия денег, дефицит товаров. Считается, что инфляция спроса стимулирует экономический рост, поскольку избыточный спрос и благоприятные рыночные условия стимулируют инвестиции и экспансию, но только в контролируемой ситуации. Когда же компаниям приходится тратить больше на производство товаров и оказание услуг из-за того, что выросли расходы на материалы, логистику, фонд оплаты труда или налоги, то это инфляция издержек (предложения). Это ситуация опасна тем, что приводит к спирали «зарплата — цены». Компании повышают цены на товары, сотрудники требуют повысить заработную плату, чтобы идти в ногу с инфляцией. Соответственно, компаниям снова приходится оптимизировать издержки, а потребители с повышенной заработной платой увеличивают спрос. На практике выяснить причину инфляции в определенном промежутке времени сложно. Чаще всего оба источника существуют вместе и добавляются другие внешние факторы. Например, мировой экономический кризис, вызванный эпидемией или природным катаклизмом, санкционные войны и так далее.

А не проще напечатать просто больше денег?

Нет. Согласно монетаристкой теории, инфляция возникает из-за образования излишек денежной массы. Количество денег должно увеличиваться в той же мере, что и рост выпуска товаров. В противном случае возникнет избыточный спрос, то есть снова возникнет инфляция спроса.

Какие бывают виды инфляции

  • Нормальная инфляция. Это контролируемый рост цен, когда в годовом выражении он не превышает 4%. Такой годовой показатель позволяет кредиторам выдавать займы, заемщикам — выплачивать проценты банкам, а инвесторов побуждает вкладывать средства в экономику. К примеру, долгосрочный бенчмарк Центрального банка России — 4%.
  • Умеренная, или ползучая, инфляция. Темп — до 10% в год. Риски повышаются, но в целом покупательская способность стабильная.
  • Галопирующая инфляция. Это сильное обесценивание национальной валюты — от 10% до 200% в год. Чем выше показатель от нижнего порога, тем сложнее контролировать ситуацию. Наблюдается банкротство компаний, пересмотр договоров, отказ от фиксированных процентных ставок и так далее.
  • Гиперинфляция. Цены растут более чем на 50% в месяц. Стоимость национальной валюты падает так быстро, что ее функция в товарообмене утрачивается, население и компании переходят на бартер или на другие валюты. Чаще всего государство не может платить по долгам, поэтому объявляются дефолт и денежная реформа.

Снижение темпов роста цен называется дефляцией. Покупательская способность национальной валюты по-прежнему снижается, но значительно медленнее.

Однако цены растут не всегда. Иногда в экономике наблюдаются дефляционные явления — это длительное повышение покупательской способности денег. «Дефляция может определяться, например, сезонными факторами — сильным удешевлением плодоовощной продукции в периоды сбора урожая, или может быть связана с укреплением национальной валюты — в этом случае импортные товары дешевеют, что сказывается на показателе инфляции и может привести к дефляционным процессам. Наиболее ярко дефляция проявляется во время кризиса. В этом случае сокращается объем средств у населения, и граждане переходят к сберегательной модели поведения, падает потребление, то есть спрос, и тогда продавцы вынуждены снижать цены товаров для их реализации», — объясняет Богдан Зварич.

Инфляцию также можно классифицировать по степени ее открытости:

  • Открытая. Рост цен объясняется рыночными механизмами, а государство не занимается директивным ценообразованием.
  • Скрытая. Характерна для стран с нерыночной экономикой, в которых цены жестко регулируются. Однако при этом издержки производства все равно растут, поэтому в итоге возникает дефицит.

Когда цены равномерно растут на все группы товаров, то такая инфляция называется сбалансированной, а если непропорционально, то несбалансированной.

Как спасти свои сбережения в условиях высокой инфляции

Когда инфляция высокая, Центробанк старается сдержать рост цен через подъем ключевой ставки. Это делает сбережение для населения более привлекательным, одновременно с этим увеличивается стоимость кредитов, что ведет к снижению потребления.

«Часто в таких обстоятельствах ставка превышает уровень инфляции — лишь так можно оказать существенное давление на рост цен. В этом случае ставки по вкладам приближаются к уровню инфляции, что позволяет компенсировать существенную часть негативного влияния инфляции на сбережения. Стоит отметить и облигационный рынок — на пике подъема ставки можно сформировать диверсифицированный облигационный портфель, который позволит получать доходность выше инфляции, а риск будет не сильно выше, чем у вкладов», — поясняет Богдан Зварич.

Эффективным способом спасения сбережений при высокой инфляции также считается вложение в физические активы — драгоценные металлы и недвижимость. Их стоимость, как правило, растет пропорционально уровню инфляции.

Кто и как измеряет инфляцию

В России темпы роста цен считает Росстат. В 2022 году изменилась методика подсчета инфляции. Для месячной статистики оценивается различие цен на потребительскую корзину в последние пять дней месяца с теми же датами в прошлый период.

В потребительской корзине — 775 товаров и услуг, а цены на них анализируются в 80 тыс. магазинов, компаний и предприятий со всей России. Специалисты Росстата каждый год пересматривают этот набор таким образом, чтобы траты на них были равны или превышали 0,1% расходов домашних хозяйств. Чем выше доля расходов на определенный товар, тем больше вероятность, что этот товар попадет в потребительскую корзину. Росстат пересматривает корзину каждый год. Например, в 2019 году оттуда исчезли DVD-диски. Однако в течение года список остается неизменным.

Служба не скрывает методологию подсчета, открыто публикует данные и отчитывается обо всех изменениях. Иногда кажется, что рост цен выше, чем статистический, но это происходит из-за когнитивных искажений. Люди склонны обращать внимание только на то, что они покупают, упуская общую картину.

Методы борьбы с инфляцией

Инструментами по сдерживанию инфляции в любой стране обладает Центробанк, говорит Богдан Зварич. Кажется, что самый простой способ управлять динамикой цен — выпускать или изымать из обращения денежную массу, но это не ключевой инструмент.

У ЦБ разных стран есть цель по инфляции, к которой они стремятся. Например, в развитых странах считается нормальной инфляция в 2% (цель ФРС США по инфляции), российский Центробанк ориентиром по инфляции обозначает 4%.

«Когда инфляция превышает цель, Центробанк для ее снижения повышает ключевую ставку. Это способствует снижению потребления, в частности через рост стоимости кредитов, и росту сберегательных предпочтений граждан. Когда инфляция становится ниже цели, регулятор снижает ставку, стимулируя потребление, в частности через снижение ставок по кредитам», — объясняет Богдан Зварич.

Когда изменения ключевой ставки становится недостаточно, государство использует бюджетно-налоговое регулирование. Сокращаются расходы, а налоговая нагрузка на общество, напротив, увеличивается. Деловая и покупательская активность снижается, спрос падает, а затем снижается и инфляция.

Чем опасна высокая инфляция

Высокая инфляция снижает покупательскую способность, а это негативно отражается на спросе и экономическом росте. Возможности и стимулы сбережений сокращаются, растет неопределенность. Все это подрывает экономическую систему, а за этим следуют снижение уровня жизни и социально-политическая нестабильность.

Социально-экономические последствия

При инфляции выше 10% фиксируются неблагоприятные изменения:

  • Снижение уровня реальных доходов. Например, условно год назад работник тратил на еду 20% зарплаты, а из-за высокой инфляции те же продукты теперь обходятся ему в половину рабочего дохода. Зачастую рост заработной платы не поспевает за инфляцией, поэтому растет бедность и снижается общий уровень жизни. Для людей это самое заметное последствие роста цен.
  • Девальвация. Снижение стоимости национальной валюты на внутреннем рынке также влияет на ее курс по отношению к твердым валютам.
  • Недоступное кредитование.
  • Обесценивание сбережений.
  • Рецессия. Издержки производства растут, спрос падает, кредиты недоступны — это прямой путь к спаду темпов экономического роста.

Чем выше уровень инфляции, тем серьезнее последствия для общества. Всемирный банк считает, что резкий рост цен на продовольствие в начале прошлого десятилетия стал причиной революций в Северной Африке. Летом 2022 года на Шри-Ланке были беспорядки из-за высокой инфляции, а незадолго до этого правительство страны объявило дефолт по внешнему долгу.

Почему инфляция — это не всегда плохо

Важно сказать, что инфляцию нельзя воспринимать как абсолютное зло. «Невысокие темпы прироста в основном благотворно сказываются на экономике: растет оборот денежной массы, дешевеют кредиты, инвесторы вкладывают в новые производства. Деньги быстро обесцениваются, их выгоднее тратить, а не копить, что разгоняет экономику еще сильнее», — поясняет Богдан Зварич.

Для потребителей, чей доход растет соразмерно инфляции, рост цен также выгоден, если они погашают кредиты. Деньги, взятые у банка до роста инфляции, ранее имели большую ценность, а размер долга при этом не меняется. На практике же оказывается, что заработные платы растут не так стремительно, как цены, а банки также оценивают инфляционные риски.

Низкий уровень инфляции выгоден компаниям, которые владеют физическими активами, так как их имущество становится дороже. Поэтому инвесторы в такой ситуации склонны вкладывать средства в активы, чтобы не обесценивать свои сбережения.

Стоит обратить внимание на то, что о безусловном позитивном влиянии роста цен можно говорить только в том случае, если государство способно контролировать экономическую ситуацию. Когда наблюдается галопирующая инфляция или гиперинфляция, то это свидетельство социального и политического кризиса, а не экономического роста.

В современной макроэкономической теории доминируют именно такие положения. Большинство государств руководствуются этими принципами в своей экономической политике. Существует ряд альтернативных экономических школ, которые критикуют эти положения. В основном они относятся к социалистической философии.

Частые вопросы

Какой уровень инфляции в России

Долгосрочный бенчмарк уровня инфляции в России — 4%. С 2011 по 2022 год средний показатель роста цен в стране составил порядка 6,53%.

Что такое инфляция, почему она растёт и как сохранить деньги в 2023 году

И почему кажется, что официальная инфляция меньше реальной.

Фото: EITAN ABRAMOVICH / Getty Images

Валентина Бокова

Валентина Бокова

Обозреватель Skillbox Media. Работала со «Сравни.ру», ВТБ, «Ак Барс Банком», Газпромбанком. Подготовила курсы по инвестициям для Промсвязьбанка и Школы инвестора ВТБ.

Инфляция влияет на стоимость товаров, услуг, кредитов и доходность вкладов. Мы поговорили с экспертами, изучили законы и рассказываем, почему растут цены, как Центральный банк борется с инфляцией и какие инструменты инвестирования использовать, чтобы не потерять деньги.

В этом материале разбираемся:

  • что такое инфляция и кто её рассчитывает;
  • почему растёт инфляция в 2023 году;
  • почему низкая инфляция — это тоже плохо;
  • кто и как может влиять на инфляцию;
  • как рассчитать личную инфляцию;
  • как защитить деньги от инфляции.

Что такое инфляция и кто её рассчитывает

Инфляция — обесценивание денег, или рост цен. При высокой инфляции товары быстро дорожают.

Цены на товары и услуги меняются постоянно. Так, с 26 сентября по 2 октября 2023 года цены на куриные яйца выросли на 3,2%, а на бензин, наоборот, снизились на 0,4%.

В отчётах Росстата можно посмотреть средний показатель инфляции около 700 наименований. В списки входят товары и услуги повышенного спроса — от говядины и женских сумок до подгузников, услуг маникюра и тарифов на водоснабжение.

В сентябре 2023 года годовая инфляция в России, по официальным данным, составила 6%. Это значит, что цены за год с сентября 2022 года по сентябрь 2023-го выросли на 6%.

Показатель инфляции будет разным для каждого товара или услуги. Будут расти по-разному цены даже на разные марки одного товара. Например, мебель одной фабрики может дорожать на десятки процентов в год, а мебель другой — не дорожать вообще. Почему так происходит, мы расскажем ниже. Но сначала разберёмся, почему инфляция вообще возникает.

Курсы Skillbox для тех, кто хочет научиться пользоваться деньгами

  • «Финграмотность: учимся управлять бюджетом, копить и инвестировать» — узнать, как контролировать расходы и доходы, выгодно использовать кредиты и господдержку, грамотно инвестировать.
  • «Личные финансы: инвестиции и трейдинг» — узнать, как ставить финансовые цели и достигать их с помощью грамотных вложений.
  • «Трейдинг» — научиться торговать на финансовых рынках, контролировать риски и совершать обдуманные сделки.

Почему возникает инфляция и почему она росла в 2023 году

Как мы говорили выше, инфляция — это обесценивание денег. Значение инфляции показывает, насколько ослабла или укрепилась валюта. Инфляция растёт, когда рубль дешевеет и производство не успевает за спросом.

Так произошло в 2023 году. В пресс-релизе Центробанка сказано, что причинами высокой инфляции в 2023 году стали обесценивание рубля и рост внутреннего спроса, опережающий темпы роста производства.

Рубль слабеет к доллару. С июня 2023 года рубль ослаб по отношению к доллару на 23,07%. Это повлияло на стоимость импорта и товаров с импортными комплектующими.

Вот почему это происходит. Большинство расчётов в мире проходит в долларах. Когда рубль дешевеет, импортёр тратит больше рублей, чтобы купить товар.

Подробнее о том, как курс рубля влияет на инфляцию и почему рубль падает и растёт, мы рассказали в этой статье Skillbox Media.

Представьте, что импортёр каждый месяц закупал за рубежом продукцию по доллару за единицу товара, а в России этот товар продавал в рублях с наценкой в 20%. Посмотрим, как менялась цена на товар в зависимости от курса доллара.

Доллар по 80 рублей Доллар по 95 рублей
Стоимость товара в России 96 рублей 114 рублей

Так произошло со многими товарами. Например, в 2023 году из-за роста доллара крупная бытовая техника подорожала на 8–10%. Об этом писал «Коммерсантъ» со ссылкой на данные дистрибьюторов и ретейлеров.

«Инфляция зависит от доллара. В ценах на многие товары заложен курс доллара. Соответственно, когда доллар дорожает, товары тоже становятся дороже. Это касается импортных товаров и товаров, в которых есть импортные комплектующие. Если простыми словами, стоимость холодильника из Европы и отечественного холодильника, в котором есть запчасти из Европы, зависит от курса доллара».

Анастасия Веселко,
консультант по личным финансам, автор бестселлера «Девушка с деньгами» и курсов о финансах и инвестициях

В экономике сохраняется высокий спрос. Потребители видят, что цены растут, и стараются покупать впрок технику, машины, недвижимость. Чем выше спрос, тем выше инфляция.

Рост спроса заметен на графике динамики выданных кредитов. Люди брали кредиты и ипотеки, несмотря на повышенную процентную ставку.

«Инфляцию подстёгивает сохраняющийся спрос. Несмотря на попытки ЦБ обуздать кредитование повышением ставки, покупатели продолжают брать кредиты и потреблять впрок. Они надеются, что инфляция компенсирует им плату за кредит».

Юлия Афанасьева,
финансовый наставник в инвестиционной группе «Финам» и спикер курса Skillbox «Трейдинг»

Спрос растёт быстрее, чем выпуск товаров. Как говорится в пресс-релизе ЦБ, «увеличение внутреннего спроса превышает возможности расширения выпуска». Другими словами, объём производства растёт медленнее, чем спрос на товары и услуги.

Пример отрасли, в которой растут цены на отечественную продукцию, — одежда. Как пишет Forbes со ссылкой на исследование Fashion Consulting Group, после ухода зарубежных компаний продажи в отечественной фешен-рознице выросли на 10–15%, а цены — на 30%.

«До 2020 года ограниченное производство обычно касалось товаров повышенного спроса или товаров, которые связаны с сезонностью. Например, летом картофель всегда дорожал, а осенью дешевел. В 2023 году из-за ограничения поставок на рынке стало не хватать многих товаров».

Анастасия Веселко,
консультант по личным финансам, автор бестселлера «Девушка с деньгами» и курсов о финансах и инвестициях

Как Центральный банк влияет на инфляцию

Центробанк регулирует инфляцию с помощью изменения ключевой ставки. Ключевая ставка — это процентная ставка, под которую Центральный банк страны выдаёт кредиты коммерческим банкам.

Получив такой кредит, коммерческие банки сами выдают кредиты компаниям и розничным потребителям уже под собственный процент, который выше процента ЦБ. В октябре 2023 года в России ключевая ставка равна 15%, а средняя ставка по краткосрочным кредитам — 19,89%.

Прочитайте статью Skillbox Media, если хотите разобраться в том, как работает ключевая ставка.

Центральный банк устанавливает целевой показатель инфляции и старается сделать так, чтобы рост цен не был выше этого значения. Это называется таргетированием инфляции. Цель на 2023 год — инфляция не больше 4%. Чтобы замедлить рост цен, в 2023 году ЦБ несколько раз повышал ключевую ставку.

С повышением ключевой ставки повышаются и проценты по кредитам. Люди начинают меньше покупать и больше копить. Денег в экономике становится меньше, спрос на товары снижается, цены — тоже. В результате инфляция замедляется.

Как Центробанк регулирует инфляцию с помощью ключевой ставки, можно увидеть на графике ЦБ РФ. Когда инфляция низкая, Центробанк понижает ключевую ставку. Когда высокая — повышает. Это помогает сдерживать рост потребительских цен, а когда инфляция низкая, ЦБ РФ стимулирует экономику с помощью дешёвых кредитов.

С июня 2023 года инфляция выросла на 2,8%. В июне 2023 года годовая инфляция составляла 3,2%, а в октябре 2023 года — уже 6%. Чтобы стабилизировать ситуацию, Центробанк трижды повышал ключевую ставку: в июле с 7,5% до 8,5%, в августе — до 12%, в сентябре — до 13%.

Почему низкая инфляция — это не всегда хорошо

Инфляция — нормальное явление. Если её нет, это плохо. Нулевая или отрицательная инфляция сильно тормозит развитие экономики. Население покупает меньше товаров, а ещё не хочет держать деньги на банковских депозитах при околонулевой ставке. Поэтому падает спрос, компании начинают меньше производить, экономический рост замедляется.

Центральный банк считает, что для российской экономики комфортное значение инфляции — 4%. Тогда люди покупают товары, инвестируют, производство растёт, экономика развивается.

Но если инфляция достигнет 4%, а Центробанк будет держать высокую ключевую ставку, например 8–10%, — это тоже плохо.

«Низкая инфляция может негативно отразиться на экономике в случае, если Центральный банк не успевает снизить ключевую ставку. И получается, что инфляция низкая, но ставки в экономике, в том числе ключевая ставка, выше неё».

Юлия Афанасьева,
финансовый наставник в инвестиционной группе «Финам» и спикер курса Skillbox «Трейдинг»

Объясним, почему так происходит. Когда инфляция низкая, а ставки по кредитам выше инфляции, людям и компаниям сложнее обслуживать свои долги.

При низкой инфляции цены на товары практически не растут, но при этом кредиты остаются дорогими. Из-за этого люди покупают меньше дорогих товаров — например, техники, машин, недвижимости.

Из-за низкого спроса у компаний падает прибыль, денег становится меньше, компаниям сложнее закрывать кредиты. Могут возникнуть долги, и тогда бизнес начнёт снижать зарплаты и закрывать филиалы и офисы. Возникает замкнутый круг — люди теряют работу, из-за безработицы не могут позволить себе покупки, что приводит к дальнейшему снижению спроса.

Как рассчитать личную инфляцию

Как мы говорили выше, Росстат рассчитывает общую инфляцию 700 наименований товаров. Обычный человек не использует все товары сразу, поэтому личная инфляция всегда отличается от официальной — она рассчитывается только в отношении тех продуктов и услуг, которыми человек пользуется или собирается пользоваться.

Если вы рассчитаете личную инфляцию, то увидите точную картину расходов и поймёте, как следует распределять деньги, на чём сэкономить, какие расходы стоит отложить, а где можно позволить себе дополнительные траты. Например, расчёт личной инфляции поможет определить, почему в прошлом месяце денег хватило, а в этом нет, сколько денег нужно заложить на ремонт и стоит ли брать кредит.

Чтобы рассчитать личную инфляцию, нужно вести учёт расходов каждый месяц. Пользоваться таблицей Росстата нет смысла — в ней не учтена инфляция каждого бренда. Например, инфляция на молоко от «Первого вкуса» может отличаться от инфляции на молоко «Моё родное».

Рассчитывают инфляцию по формулам.

Инфляция за месяц = Сумма расходов за текущий месяц / Сумма расходов за аналогичный месяц предыдущего года × 100% − 100%

Инфляция за год = Сумма расходов за текущий год / Сумма расходов за предыдущий год × 100% − 100%

Для наглядности рассчитаем инфляцию на недвижимость. Допустим, вы хотите купить квартиру в определённом жилом комплексе. Вам нужно понять, что выгоднее — накопить на квартиру или взять её в ипотеку прямо сейчас.

В августе 2022 года квартира в этом жилом комплексе стоила, например, 5 000 000 рублей. А в августе 2023 года — уже 6 800 000 рублей.

Определим годовую инфляцию:

5 000 000 рублей / 6 800 000 рублей × 100% − 100% = 26,4%

Средняя ставка по ипотеке в августе 2023 года равна 8,04%. Значит, взять ипотеку выгоднее, чем копить на квартиру. Инфляция в три раза превышает процентную ставку по ипотеке.

Как защитить деньги от инфляции

Чтобы защитить деньги от обесценивания, можно вложить их в финансовые инструменты, доходность которых равна значению инфляции или превышает его. Например, сделать вклад или купить облигации .

Вклады. В августе 2023 года средняя ставка по вкладам до одного года равнялась 8,58% — этого достаточно, чтобы сберечь деньги от инфляции и немного заработать.

«Самый простой способ сохранить деньги — вклады. Проценты по ним всегда примерно равны уровню инфляции. Это происходит потому, что Банк России повышает ключевую ставку, а вслед за этим банки повышают ставки по вкладам».

Анастасия Веселко,
консультант по личным финансам, автор бестселлера «Девушка с деньгами» и курсов о финансах и инвестициях

Облигации. В октябре 2023 года средняя доходность по государственным облигациям со сроком погашения в один год была равна 12,37%. Доходность ОФЗ 26227 составляла 12,38%, а ОФЗ 26223 — 12,11%.

«Облигации похожи на вклады. Покупая облигации, инвестор, по сути, даёт деньги в долг под определённый процент и в известную дату получит их обратно. Доходность надёжных облигаций обычно не слишком высокая, даёт на пару процентов больше, чем вклад. Но чем больше между ними разница, тем выше риски. Поэтому нужно тщательно выбирать инструмент. Самыми надёжными облигациями считают государственные — ОФЗ».

Анастасия Веселко,
консультант по личным финансам, автор бестселлера «Девушка с деньгами» и курсов о финансах и инвестициях

Главное об инфляции в 5 пунктах

  • Инфляция — это обесценивание денег. Инфляция влияет на стоимость всех товаров, которыми мы пользуемся: еды, одежды, ЖКХ, бытовой техники, авиабилетов и многого другого.
  • На инфляцию может влиять Центральный банк. Он делает это с помощью изменения ключевой ставки. Когда инфляция слишком высокая, он повышает ключевую ставку, чтобы уменьшить спрос. Когда низкая — снижает.
  • Центробанк стремится приблизить инфляцию к 4% — это значение, которое позволяет держать спрос и цены на комфортном для экономики уровне.
  • Рассчитывает инфляцию Росстат. Он определяет общее значение инфляции около 700 товаров. Поэтому иногда непонятно, почему данные Росстата отличаются от цен, которые мы видим в магазинах. Вы можете рассчитать личную инфляцию — она покажет, как дорожают продукты, которые покупаете именно вы.
  • От инфляции не избавиться, но можно спасти деньги от обесценивания. Например, деньги можно хранить на вкладах или в облигациях — это позволяет нивелировать потери и получить доход.

Как узнать больше об экономике

  • Если вы хотите разобраться в том, как работает ключевая ставка, прочитайте статью Skillbox Media. Рассказали в ней, когда и зачем меняют ключевую ставку и что происходит, когда ставка снижается или, наоборот, повышается.
  • Если вы хотите научиться сохранять и приумножать капитал при разных значениях курса рубля, обратите внимание на курс Skillbox «Финграмотность: учимся управлять бюджетом, копить и инвестировать». На нём учат ставить финансовые цели и достигать их. Эксперты объясняют, как контролировать расходы и доходы, выгодно использовать кредиты и программы господдержки, инвестировать.

Больше материалов Skillbox Media о финансовой грамотности

  • Куда девать деньги в случае потрясений: рассказывают эксперты
  • Что такое финансовая грамотность и как научиться распоряжаться финансами
  • Что такое дефолт, будет ли он и стоит ли его опасаться простым людям
  • Как заработать на инвестициях: главное для тех, кто знакомится с темой
  • Как устроены ОФЗ и почему это один из самых надёжных инструментов инвестирования

Облигации (бонды) — это долговые ценные бумаги, которые дают их владельцу право получить заранее определённый доход в оговорённые сроки. Если простыми словами, инвестор даёт в долг компании или государству с условием, что эти деньги вернут в назначенный день с процентами.

Подробнее об этом мы рассказали в статье «Как работают облигации и сколько на них можно заработать: ликбез для инвесторов».

Курс

Финграмотность: учимся управлять бюджетом, копить и инвестировать

Вы узнаете, как контролировать расходы и доходы, выгодно использовать кредиты и господдержку, грамотно инвестировать. Поставите личные финансовые цели и разработаете стратегию, чтобы их достичь.

Узнать про курс

Профессии с трудоустройством

  • Графический дизайнер
  • Python-программист
  • Инженер по тестированию
  • Бизнес-аналитик
  • Интернет-маркетолог 2023

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *